IBM Slovenija d. o. o. Letno poročilo Uvodni nagovor: Roman Koritnik, generalni direktor IBM Slovenija... 3 II. IZJAVA UPRAVE...

Transcription

1

2 KAZALO Uvodni nagovor: Roman Koritnik, generalni direktor IBM Slovenija... 3 I. POSLOVNO POROČILO... 5 II. IZJAVA UPRAVE III. RAČUNOVODSKO POROČILO Bilanca stanja na dan 31. decembra Poslovni izid za leto, končano 31. decembra Izkaz drugega vseobsegajočega donosa za leto, končano 31. decembra Izkaz gibanja kapitala za leto, končano 31. decembra Izkaz gibanja kapitala za leto, končano 31. decembra Izkaz gibanja bilančnega dobička Izkaz denarnih tokov IV. RAČUNOVODSKE USMERITVE V. POJASNILA K RAČUNOVODSKIM IZKAZOM VI. POROČILO POOBLAŠČENEGA REVIZORJA

3 Uvodni nagovor: Roman Koritnik, generalni direktor IBM Slovenija Spoštovani! Poslovno leto 2011 je bilo tako za IBM kot za IBM Slovenija izjemno v mnogih pogledih. V tem letu, natančneje 16. junija 2011, smo namreč obeležili stoletnico delovanja korporacije IBM in več kot 70 let prisotnosti na slovenskem trgu. To sta mejnika, ki si nedvomno zaslužita pozornost. Globalno povezovanje IBM-ovo prvo stoletje so na korporativni ravni kronali izjemni poslovni rezultati rekordni so bili prihodek, dobiček, prosti denarni tok ter dobiček na delnico. IBM je ostal zavezan investicijam v dragulj IBM-a, raziskave in razvoj. Na letni ravni so naložbe znašale kar 6,3 milijard dolarjev, IBM pa je postavil tudi nov rekord v številu patentov, saj je bil že 19. leto zapored prvi na lestvici organizacij z največ odobrenimi patenti v ZDA. Leto 2011 je bilo tudi v znamenju številnih prevzemov, s katerimi je IBM močno povečal svoj obstoječi portfelj tako na področju storitev kot na področju programske in strojne opreme. Ti prevzemi so skladni z IBM-ovo strategijo Modrejšega planeta in krepijo IBM-ovo vodilno vlogo na ključnih področjih kot so poslovna analitika, računalništvo v oblaku in rešitve za posamezne panoge. Omenjeni rezultati so plod dela več kot sodelavcev korporacije IBM po vsem svetu. Ti z najnaprednejšo tehnologijo in poslovnimi rešitvami ustvarjajo dodano vrednost za stranke in družbo. Modrejši Sloveniji naproti IBM Slovenija je v letu 2011 posloval uspešno. Poleg strojne in programske opreme sta k rasti prodaje prispevala tudi oddelka tehnoloških storitev in storitev financiranja. S povezovanjem posameznih oddelkov in kakovostnim nastopom na trgu smo pomembno povečali tržni delež in še bolj utrdili položaj vodilnega ponudnika IT proizvodov in storitev v Sloveniji. 3

4 Obeležili smo tudi stoletnico korporacije IBM najprej maja 2011 s selitvijo v nove poslovne prostore v Kristalno palačo v poslovnem in trgovskem središču BTC, junija 2011 pa z otvoritvijo regijskega inovacijskega centra IBM Innovation Center Ljubljana. Omenjeni center se je pridružil globalnemu omrežju štiridesetih IBM-ovih inovacijskih središč, namenjen pa je podjetjem, poslovnim partnerjem, univerzam in drugim tako iz Slovenije kot iz držav jugovzhodne Evrope. Je ekosistem, v katerem razvijamo in implementiramo najsodobnejše poslovne informacijske rešitve, ki bodo pomagale domačemu gospodarstvu na poti do uresničitve razvojne strategije V letu 2011 smo zabeležili rast zaposlovanja, kar je v času gospodarske negotovosti nedvomno pomemben dosežek. Zdaj v IBM Slovenija deluje že skoraj 300 sodelavcev, ki svoje znanje dopolnjujejo v IBM-ovih izobraževalnih središčih po vsem svetu. Ustvarjamo zdravo in varno delovno okolje, ki temelji na načelih družbene odgovornosti. V letu 2011 smo prejeli polni certifikat za Družini prijazno podjetje ter naziv Ugleden delodajalec 2011, s katerim smo bili uvrščeni med 20 najuglednejših delodajalcev v Sloveniji. Vse to so priznanja, ki dokazujejo, da smo na pravi poti. Prihodnost je modra V IBM Slovenija imamo smele načrte. Verjamemo v modro prihodnost. Z visoko strokovnostjo naših sodelavcev in najsodobnejšimi IBM-ovimi tehnologijami bomo še naprej uresničevali vizijo Modrejšega planeta. Misliti drugače. Biti intelektualno radoveden. Imeti pogum za spremembe. Spodbujati drzne ideje in inovacije, ki delujejo od ljudi za ljudi. S to miselnostjo smo IBM-ovci v prvem stoletju svojega delovanja spreminjali tehnologijo, poslovanje in družbo. In tako bomo delovali tudi v prihodnje! Hvala za vaše zaupanje. Roman Koritnik Generalni direktor IBM Slovenija 4

5 I. POSLOVNO POROČILO Sedež in pravna oblika podjetja Družba IBM Slovenija, podjetje za proizvodnjo, marketing in storitve d.o.o., Ameriška ulica 8, Ljubljana, Slovenija je vpisana v sodni register pri Okrožnem sodišču v Ljubljani pod številko registrskega vložka 061/ Skrajšan naziv se glasi IBM Slovenija d.o.o. Ostali podatki - matična številka: šifra dejavnosti: identifikacijska številka: SI velikost: po Zakonu o gospodarskih družbah ZGD-1 je glede na merila 55. člena družba uvrščena v skupino velikih gospodarskih družb. - USD in EUR transakcijski računi: - USD in EUR transakcijski račun št. SI pri UniCredit Banki Slovenija d.d., - EUR transakcijski račun št: SI pri Novi Ljubljanski banki d.d. - EUR transakcijski račun št. SI pri UniCredit Banki Slovenija d.d., - EUR transakcijski račun št. SI pri UniCredit Banki Slovenija d.d., - poslovno leto: 1. januar 31. december Direktor družbe je Roman Koritnik. IBM Slovenija d.o.o. v Sloveniji in tujini nima podružnic. 5

6 Dejavnost podjetja Osnovna dejavnost podjetja IBM Slovenija d.o.o., Ljubljana obsega marketing in storitve za IBM programsko in strojno opremo, instalacija in vzdrževanje računalniške opreme ter storitve mrežnega komuniciranja in izobraževanja. Podatki o obvladujočem podjetju Edini družbenik in lastnik družbe je IBM World Trade Corporation, Delaware, ZDA. Letni izkazi podjetja so vključeni v konsolidirane letne izkaze korporacije in so na ogled na internetu Vrednote IBM Zaposleni Podjetje je imelo na dan zaposlenih 233 delavcev z naslednjo izobrazbo: Število zaposlenih na dan % Povprečno število zaposlenih % Naziv stopnje izobrazbe IV. Kvalifikacija (KV delavec) 6 2,59 6,08 2,67 V. SŠ in dod.prog.izobr. (VKV delavec) 55 23,71 52,42 23,06 VI. VŠ ali I.st. fakultete 31 13,36 26,33 11,58 VII. VS ALI II. st. fakultete ,14 115,33 50,73 VIII. II. st. fakultete in magisterij 23 9,91 24,17 10,63 IX. Doktor znanosti 3 1,29 3 1,32 Skupaj ,00 227,33 100,00 Povprečno število zaposlenih po skupinah glede na izobrazbo mesecih v letu 2011 je bilo 227,3. 6

7 Podjetje ima enočlansko poslovodstvo. Podjetje ne izplačuje plač ali drugih prejemkov na podlagi individualnih pogodb o zaposlitvi. Razvoj poslovanja in položaj družbe Leto 2011 je pisalo čudovite zgodbe z navdihujočimi rešitvami in predstavitvami ter povezovanjem znanja z izkušnjami in preteklosti s prihodnostjo. 6. april IBM Forum 2011 Sto let za moder planet Danes, ko je potreba po nenehnem napredku najbolj izrazita do sedaj, štejejo le tiste drzne ideje, ki premikajo meje. IBM Slovenija je z že 15. tradicionalnim IBM Forumom odprl pogled v informacijsko prihodnost. Na dvodnevnem dogodku je 900 udeležencev prisluhnilo mednarodno uveljavljenim strokovnjakom ter primerom dobre prakse iz Slovenije in sveta. Gostili smo številne vrhunske strokovnjake, med njimi Petra J. Korstena, globalnega vodjo IBM-ovega Inštituta za poslovno vrednost, ki sodi med najboljše svetovalce na svetu. 7

8 16. junij 100 let IBM-a in odprtje IBM Innovation Center Ljubljana Na edinstvenih temeljih inovativnosti IBM že 100 let pomembno vpliva na razvoj družbe in sveta. 16. junija 2011 je IBM po celem svetu tudi uradno obeležil svojo stoletnico. V IBM Slovenija smo na ta dan odprli regijski inovacijski center IBM Innovation Center Ljubljana, ki je pomemben del razvijajočega se slovenskega gospodarstva in stičišče pobud za razvoj nove generacije slovenskih podjetnikov, namenjen pa je tudi ostalim predstavnikom jugovzhodne Evrope. IBM Innovation Center Ljubljana, ki se je pridružil globalnemu omrežju 40-ih IBM-ovih inovacijskih središč v 33 državah, so slavnostno odprli Roman Koritnik, generalni direktor IBM Slovenija, Luis Rodriguez, globalni vodja IBM-ovih inovacijskih centrov, Joseph A. Mussomeli, veleposlanik ZDA v Sloveniji in prof. dr. Jadran Lenarčič, direktor Instituta Jožef Stefan. 16. junij Krvodajalska akcija»darujem, kar potrebujem«v duhu stoletnice IBM-a in zavezanosti korporacije k družbeno odgovornem delovanju smo skupaj z Zavodom RS za transfuzijsko medicino v Ljubljani organizirali krvodajalsko akcijo "Darujem, kar potrebujem". V okviru dogodka so kri darovali naši sodelavci, k sodelovanju pa smo povabili tudi naše stranke, poslovne partnerje, prijatelje in družinske člane.

9 13. september Ključ do rešitev Septembra 2011 je IBM Slovenija organiziral tradicionalen dogodek Ključ do rešitev, na katerem so vodilni IBM-ovi strokovnjaki v štirih različnih dogodkih predstavili IBM-ov portfelj IT in poslovnih rešitev s področij programske opreme, globalnih tehničnih storitev in strojne opreme. Dogodek je v štirih dneh postregel z najnovejšimi predstavitvami IBM-ovih informacijskih tehnologij: Modrejše računalništvo, Računalništvo v oblaku, Modrejše trženje ter Poslovna analitika in optimizacija. Privabil je več kot 350 strank in poslovnih partnerjev, 150 ITspecialistov, 130 strokovnjakov s področja marketinga ter številne predstavnike medijev. 8. november IBM-ov Bančni dan 2011 IBM Slovenija je 8. novembra 2011 organiziral 6. IBM-ov Bančni dan z naslovom»modrejše bančništvo: Izzivi za banke ob počasnem okrevanju gospodarstva«, kjer je Srini Giridhar, vodja skupine za strategijo bančništva v IBM-ovem Inštitutu za poslovno vrednost, predstavil ugotovitve nove IBM-ove globalne študije na področju bančništva»from complexity to client centricity with simple smart service«. Ta je med drugim razodela, da skoraj devetdeset odstotkov bančnikov verjame, da je transformacija poslovanja in procesov ključna za profitabilnost, saj vodi v izboljšanje upravljanja s tveganji in zmanjševanje operativne kompleksnosti. Cormac Petit, vodja skupine za raziskave v bančništvu v IBM-ovem Centru za uporabne študije, je na primerih bančnih modelov v evropskem prostoru pojasnil, kakšne spremembe prinašata učinkovita transformacija in integriran pristop k tveganju. Dogodka so se udeležili vodilni predstavniki bank v Sloveniji. 9

10 10. november Družabno poslovanje Podjetja morajo danes nujno prilagoditi svoj način delovanja digitaliziranim generacijam in novim spletnim orodjem. Oblikuje se nov način poslovanja, ki odpira svet neslutenih priložnosti družabno poslovanje. IBM Slovenija je novembra 2011 organiziral srečanje, kjer smo spregovorili o družabnem poslovanju kot poslovanju prihodnosti. Skupaj s strokovnjaki smo razpravljali, kaj prinaša naraščajoči trg družabnih omrežij in kaj to pomeni za podjetja, kako privzeti tehnologije, ki vnašajo družabno sodelovanje v poslovne procese in kako jih pravilno uporabljati. Dogodek, ki je predstavil miselnost»sodelovanje. Povezovanje. Inovativnost.«, je obiskalo več kot 100 strank in poslovnih partnerjev. 16. november IBM-ov Zavarovalniški dan 2011 IBM Slovenija je 16. novembra 2011 organiziral 4. IBM-ov Bančni dan z naslovom»modrejše zavarovalništvo: Izzivi za zavarovalništvo ob okrevanju gospodarstva«. IBM-ova strokovnjaka Christian Bieck in Dieter Jaepel sta spregovorila o zavarovalništvu prihodnosti in v ospredje postavila vlogo inovativnosti v zavarovalništvu ter kako jo uspešno uravnotežiti v stabilnih in konvencionalnih modelih poslovanja. O izzivih, s katerimi se bo srečevalo zavarovalništvo v prihodnosti, sta spregovorila na podlagi primerov iz regionalnih študij na področju zavarovalništva v evropskem prostoru. Rdeča nit njunih predstavitev so bile dobre prakse in iniciative, ki pomembno prispevajo k transformaciji poslovanja in procesov ter so ključne za profitabilnost, saj vodijo v izboljšanje upravljanja s tveganji in zmanjševanje operativne kompleksnosti. Dogodka so se udeležili vodilni predstavniki na področju zavarovalništva v Sloveniji. 10

11 IBM Innovation Center Ljubljana IBM Innovation Center Ljubljana je del globalne mreže IBM-ovih inovacijskih centrov, saj gre že za 40. inovacijski center na svetu. Namenjen je slovenskim podjetjem, univerzam, razvijalcem, IBM-ovim poslovnim partnerjem, ostalim predstavnikom s področja jugovzhodne Evrope in drugim interesentom. Obiskovalci centra skupaj z IBM-ovimi strokovnjaki razvijajo inovativne rešitve na podlagi IBM-ovih tehnologij, se izobražujejo, opravljajo testiranja itd. IBM Innovation Center Ljubljana nudi vodilno strokovno znanje o najnovejši tehnologiji v panogah kot so: Računalništvo v oblaku in panožne rešitve Pridobite veščine dela z naslednjo generacijo podatkovnih centrov in računalništva v oblaku. Tehnično usposabljanje Svoje rešitve lahko z vam prilagojeno tehnično podporo prenesete na platformo računalništva v oblaku. Migriranje, preizkušanje in izboljšanje delovanja Zagotovite si dostop do IBM-ove strojne in vmesne opreme ter tehničnega strokovnega znanja in z njihovo pomočjo izvedite migracijo oziroma preizkusite ter prilagodite delovanje svojih rešitev. Tehnične delavnice Izkoristite prednosti eno- ali dvodnevnih praktičnih delavnic s področja različnih tehnoloških disciplin in si pridobite strokovno znanje s področja, ki je za vas najustreznejše. Tehnična podpora in pomoč za prikaz delovanja tehnologije Pridobite znanje o izvedljivosti rešitve in arhitekture tako, da jo pregledate skupaj z IBM-ovimi strokovnjaki. IBM-ova akademska pobuda IBM-ova akademska pobuda je oblikovana tako, da študente pripravi na zaposlitve prihodnosti ne glede na to, ali gre za študente IT-ja ali drugih ved. 11

12 Ta pobuda predstavlja inovativen globalni program, ki spodbuja sodelovanje podjetja IBM in predavateljev pri prenosu veščin informacijske tehnologije, potrebnih za konkurenčnost in sledenje spremembam na nenehno spreminjajočih se delovnih mestih. Podprte tehnologije: IBM-ova vmesna oprema, vključno z Information Management, Lotus, Rational, Tivoli & WebSphere, IBM POWER Systems, ki poganja operacijski sistem AIX, IBM System i ali Linux, IBM System Storage ter IBM BladeCenter, ki poganja operacijske sisteme AIX, IBM i, Linux oziroma Windows. Analiza izkaza poslovnega izida IBM Slovenija d.o.o. je v letu 2011 ustvarila 70,4 milijonov EUR čistih prihodkov od prodaje, kar je 4,5 % več kot leta Na raven prihodkov so pomembno vplivali znižanje gospodarske aktivnosti v vsej IT panogi in spremembe v strukturi prihodkov IBM Slovenija d.o.o. Najpomembnejši dejavnik rasti prihodkov je povečan obseg storitev, medtem ko se je obseg prodaje strojne in programske opreme nekoliko zmanjšal. V letu 2010 smo zabeležili rast pri prodaji strojne opreme, ki smo jo v letu 2011 nadgradili z rastjo prihodkov pri prodaji rešitev na področju svetovalnih storitev ter storitev vzdrževanja strojne in programske opreme. Na znižanje prihodkov iz naslova prodaje strojne in programske opreme so v letu 2011 vplivali upad povpraševanja kot posledica gospodarske krize, iztek življenjskega cikla nekaterih vodilnih artiklov ter prenos uporabe IT opreme od lastništva k najemu. Obseg poslovanja iz naslova najema IT opreme ima v zadnjem času pozitiven trend, saj kupcem s temi storitvami omogočamo lažje načrtovanje stroškov IT opreme in bolj prilagodljiv obseg IT opreme, ki jo uporabljajo. IBM Slovenija d.o.o. v okviru korporacije IBM dosega tudi precejšen delež prihodkov iz naslova storitev ponujanja obsežnega strokovnega znanja na mednarodnih projektih in kot podpora ostalim IBM v regiji. Poslovni odhodki so bili glede na predhodno leto v letu 2011 nižji za 3 %. Spremenjena struktura poslovnih odhodkov je, med drugim, posledica znižanja povpraševanja po nakupu strojne opreme na slovenskem trgu. V letu 2011, se je delež prometa s storitvami v primerjavi s prodajo blaga povečal. Zaradi povečanega obsega storitev z višjo dodano vrednostjo in večjim obsegom opravljenih storitev nasploh so se znižali stroški nabavljenega materiala in storitev, medtem ko 12

13 se stroški dela niso povečevali sorazmerno. Skupni učinek na dobičkonosnost poslovanja je bil v letu 2011 tako pozitiven. Delež prihodkov v celotnih prihodkih 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% mednarodni projekti poslovni najem strojna oprema programska oprema tehnične storitve svetovalne storitve 30% 20% 10% 0% Zaradi slabše plačilne sposobnosti kupcev smo oblikovali popravke vrednosti terjatev v večjem obsegu kot pretekla leta. Med drugimi poslovnimi odhodki je družba poleg rezervacij za jubilejne nagrade in odpravnine ter rezervacij za zagotavljanje garancij oblikovala rezervacijo za pričakovane stroške kritja reklamacij. Tako kot je na strukturo prihodkov od prodaje in na strukturo poslovnih odhodkov vplivala spremenjena struktura narave prihodkov, je ta vplivala tudi na višino finančnih prihodkov in odhodkov kot vpliv tečajnih razlik iz naslova dolarskih transakcij nabave strojne opreme držav izven EU. Dobiček podjetja pred obdavčitvijo se je v primerjavi z letom 2010 podvojil in je znašal 2,6 milijonov EUR. Kljub manjšemu porastu skupnih prihodkov in zaostrenim razmeram na trgu nam je uspelo doseči rast dobičkonosnosti. Prevladujoč vpliv na to je imela predvsem spremenjena struktura prihodkov podjetja. 13

14 Analiza Bilance Stanja Bilančna vsota IBM Slovenija d.o.o. se je v letu 2011 povečala za 27 % v primerjavi z letom K povečanju sta najbolj prispevali: selitev v nove poslovne prostore (vlaganja v prostore, nabava opreme) ter sprememba v stanju terjatev do kupcev in obveznosti do dobaviteljev. Na povečanje terjatev do kupcev so pomembno vplivale transakcije sklenjene ob koncu poslovnega leta. Iz istega naslova je prišlo do povečanja obveznosti do dobaviteljev. Bilančni dobiček v višini 6,3 milijonov EUR ostaja nerazporejen. Analiza izkaza denarnega toka Prebitek prejemkov iz poslovanja v višini 4,7 milijonov EUR pokriva prebitek izdatkov pri naložbenih dejavnosti (nabava osnovnih sredstev) ter izdatke poplačila obresti najetega kredita. Raven zadolževanja v letu 2011 je ostala enaka ravni iz leta Pomembni poslovni dogodki, ki so nastopili po koncu poslovnega leta Drugih pomembnih poslovnih dogodkov, ki bi nastopili po koncu leta in ki bi vplivali na poslovne rezultate leta 2011, ni bilo. Pričakovani razvoj družbe IBM je eno največjih in najuglednejših svetovnih podjetij, ki je v lanskem letu obeležilo 100 let delovanja. To je dokaz, da je mogoče uspešno prebroditi mnoga turbulentna obdobja in hkrati svetu dati izjeme rešitve, patente in izume. IBM-ovo bogato dediščino znanja prenašamo iz globalnega v lokalno okolje že več desetletij, saj je IBM na slovenskem trgu prisoten že več kot 70 let. Tako v našem prostoru kot v širši regiji smo vedno veljali za najnaprednejšega IT ponudnika. Ponosni smo na nemalo referenčnih projektov rojenih in prvič implementiranih prav v Sloveniji. Danes v IBM Slovenija deluje več kot 270 strokovno usposobljenih sodelavcev, ki s strankami, poslovnimi partnerji in drugimi soustvarjajo izjemne poslovne zgodbe. V IBM Slovenija delujemo v skladu z usmeritvami korporacije, naše rešitve in ponudbo pa prilagajamo potrebam domačega in regijskega trga. V zadnjih nekaj letih je IBM s prevzemi močno povečal svoj obstoječi portfelj tako na področju storitev kot na področju programske in strojne opreme. Ti prevzemi so skladni z IBM-ovo 14

15 strategijo Modrejšega planeta in krepijo IBM-ovo vodilno vlogo na ključnih področjih kot so poslovna analitika, računalništvo v oblaku in rešitve po panogah. V IBM Slovenija bomo poskrbeli, da omenjene najnovejše poslovne in IT rešitve dosežejo domači trg, saj gre za IT področja, v katera podjetja zadnje čase največ investirajo. Z bogato, stoletno dediščino znanja bomo tudi v prihodnje ustvarjali modrejše rešitve na številnih področjih kot so energetika, modrejša mesta, telekomunikacije, modrejša javna uprava idr. Svoje delo in poslovanje bomo gradili na temeljih integritete, osebne odgovornosti, zaupanja in razvijanja dolgoročnega partnerskega odnosa tako z obstoječimi kot z bodočimi klienti. Raziskave in razvoj IBM je v letu 2011 postavil nov patentni rekord. Že 19. leto zapored je namreč prvi na lestvici organizacij z največ odobrenimi patenti v Združenih državah Amerike. Investicije v raziskave in razvoj še naprej ostajajo dragulj, v katerega IBM letno investira kar šest milijard dolarjev. Najnaprednejša tehnologija, inovativnost in znanje so temelj IBM-ove uspešnosti, prenos izkušenj in ustvarjanje rešitev z dodano vrednostjo pa poslanstvo našega poslovanja v 170-ih državah sveta, v katerih IBM deluje. Podružnice družbe in aktivnosti podružnic v tujini IBM Slovenija podružnic v tujini nima. Sedež podjetja je v Ljubljani, nekateri sodelavci, ki so odgovorni za sodelovanje s podjetji in ustanovami na področju Republike Slovenje ali za mednarodne projekte v Evropi ali Bližnjem vzhodu pa so prevzeli program dela od doma. Ta jim omogoča, da imajo svoje delovno mesto doma ter v neposredni bližini uporabnikov in projektov, za katere so odgovorni, in tam, kjer običajno tudi preživijo največji del delovnega dne ali delujejo v okviru mednarodnih virtualnih skupin. Tak način dela jim vsak dan omogoča neposreden stik z uporabnikom, podjetju IBM Slovenija pa poslovanje, ki v največji možni meri uporablja prednosti informacijske tehnologije. Upravljanje s finančnimi tveganji Dejavnike tveganja obravnavamo v okviru dveh kategorij: - poslovna tveganja, povezana z negotovostjo bodoče konkurence, razvoja in rasti, - finančna tveganja, povezana z negotovostjo vrednosti posameznih vrst premoženja ter prihodkov in odhodkov, povezanih z njimi: kreditno tveganje, valutno tveganje. 15

16 Poslovna tveganja so povezana z nevarnostjo zaradi: - gibanja cen, - širjenja konkurence. Izpostavljenost poslovnim tveganjem poskušamo obvarovati z rednimi analizami trga in širokim poznavanjem IT ponudbe na lokalnem trgu,kar posledično vodi k ohranjanja tržnega deleža na želenem nivoju. Ocenjujemo, da so poslovna tveganja zmerna in da jih učinkovito obvladujemo. Na področju obvladovanja finančnih tveganj smo v letu 2011 sledili notranjim finančnim politikam, ki vključujejo izhodišča za učinkovito in sistematično upravljanje s finančnimi tveganji. Izpostavljenost posameznim vrstam finančnih tveganj presojamo in ukrepe za varovanje pred njimi izvajamo na podlagi učinkov na denarne tokove. V luči zaostrene gospodarske situacije smo v letu 2011 še večjo pozornost namenili kreditnim tveganjem, ki zajemajo vsa tveganja, pri katerih se zaradi neporavnanih pogodbenih obveznosti poslovnih partnerjev (kupcev) zmanjšajo gospodarske koristi družbe. Obvladovali smo jih z naslednjimi sklopi ukrepov: - z rednim nadziranjem poslovanja in finančnega stanja vseh novih in obstoječih poslovnih partnerjev ter omejevanjem izpostavljenosti do posameznih poslovnih partnerjev in - s sistematičnimi in aktivnimi procesi izterjave terjatev. Ocenjujemo, da je glede na gospodarsko situacijo izpostavljenost kreditnim tveganjem obvladljiva, z navedenimi ukrepi za varovanje pred tveganji pa jo tudi ustrezno omejujemo. Pri upravljanju z valutnimi tveganji na dolarskih trgih smo pozornost usmerili na kontrolo obveznosti do povezanih poslovnih subjektov. Z uravnavanjem prodaje in nabave poskušamo valutna tveganja ustrezno zmanjševati. Tveganje ocenjujemo kot zmerno Osnovna sredstva so v celoti pokrita s kapitalom podjetja IBM. Družba zaloge financira z lastnimi sredstvi. 16

17 II. IZJAVA UPRAVE Poslovodstvo potrjuje računovodske izkaze za leto, ki se konča z dnem 31. decembra 2011, in sicer kot so prikazani na straneh od 18 do 25, pa tudi uporabljene računovodske usmeritve ter pojasnila k računovodskim izkazom, ki so prikazani na straneh od 26 do 57 letnega poročila. IZJAVA O ODGOVORNOSTI POSLOVODSTVA Uprava je odgovorna za pripravo letnega poročila tako, da ta predstavlja resnično in pošteno sliko premoženjskega stanja družbe in izidov njenega poslovanja za leto Uprava potrjuje, da so bile dosledno uporabljene ustrezne računovodske usmeritve ter da so bile računovodske ocene izdelane po načelu previdnosti in dobrega gospodarjenja. Uprava tudi potrjuje, da so računovodski izkazi skupaj s pojasnili izdelani na osnovi predpostavke o nadaljnjem poslovanju podjetja ter v skladu z veljavno zakonodajo in s Slovenskimi računovodskimi standardi. Uprava je tudi odgovorna za ustrezno vodenje računovodstva, za sprejem ustreznih ukrepov za zavarovanje premoženja in za preprečevanje in odkrivanje prevar in drugih nepravilnosti oziroma nezakonitosti. Davčne oblasti lahko kadarkoli v roku petih let po izteku leta, v katerem je treba odmeriti davek, preverijo poslovanje družbe, kar lahko posledično povzroči nastanek dodatne obveznosti plačila davka, zamudnih obresti in kazni iz naslova DDPO ali drugih davkov ter dajatev. Uprava družbe ni seznanjena z okoliščinami, ki bi lahko povzročile morebitno pomembno obveznost iz tega naslova. Ljubljana, Direktor Roman Koritnik 17

18 III. RAČUNOVODSKO POROČILO Bilanca stanja na dan 31. decembra 2011 (v EUR brez centov) SREDSTVA A. DOLGOROČNA SREDSTVA I. Neopredmetena sredstva in dolgoročne aktivne časovne razmejitve Dolgoročne premoženjske pravice II. Opredmetena osnovna sredstva Druge naprave in oprema Opredmetena osnovna sredstva, ki se pridobivajo a) Opredmetena osnovna sredstva v gradnji iz izdelavi IV. Dolgoročne poslovne terjatve Dolgoročne poslovne terjatve do kupcev V. Odložene terjatve za davek B. KRATKOROČNA SREDSTVA I. Zaloge Proizvodi in trgovsko blago III. Kratkoročne poslovne terjatve Kratkoročne poslovne terjatve do družb v skupini Kratkoročne poslovne terjatve do kupcev Kratkoročne poslovne terjatve do drugih IV. Denarna sredstva C. KRATKOROČNE AKTIVNE ČASOVNE RAZMEJITVE ZABILANČNA SREDSTVA OBVEZNOSTI DO VIROV SREDSTEV A KAPITAL I. Vpoklicani kapital Osnovni kapital II. Kapitalske rezerve III. Rezerve iz dobička Zakonske rezerve IV. Preneseni čisti poslovni izid VI. Čisti poslovni izid poslovnega leta B. REZERVACIJE IN DOLGOROČNE PASIVNE ČASOVNE RAZMEJITVE Rezervacije za pokojnine in podobne obveznosti Dolgoročne pasivne časovne razmejitve

19 C KRATKOROČNE OBVEZNOSTI II. Kratkoročne finančne obveznosti Kratkoročne finančne obveznosti do družb v skupini III. Kratkoročne poslovne obveznosti Kratkoročne poslovne obveznosti do družb v skupini Kratkoročne poslovne obveznosti do dobaviteljev Druge kratkoročne poslovne obveznosti D KRATKOROČNE PASIVNE ČASOVNE RAZMEJITVE ZABILANČNE OBVEZNOSTI

20 Poslovni izid za leto, končano 31. decembra 2011 (v EUR brez centov) Čisti prihodki od prodaje Drugi poslovni prihodki Stroški blaga, materiala in storitev a) Nabavna vrednost prodanih blaga in materiala ter stroški porabljenega materiala b) Stroški storitev Stroški dela Odpisi vrednosti a) Amortizacija b) Prevrednotovalni poslovni odhodki neopredmetenih sredstvih in opredmetenih osnovnih sredstvih c) Prevrednotovalni poslovni odhodki pri obratnih sredstvih Drugi poslovni odhodki Finančni prihodki iz poslovnih terjatev a) Finančni prihodki iz poslovnih terjatev do družb v skupini Finančni odhodki iz finančnih obveznosti a) Finančni odhodki iz posojil, prejetih do družb v skupini Finančni odhodki iz poslovnih obveznosti a) Finančni odhodki iz poslovnih obveznosti do družb v skupini Drugi prihodki Bruto dobiček Davek iz dobička Odloženi davki Čisti poslovni izid obračunskega obdobja

21 Izkaz drugega vseobsegajočega donosa za leto, končano 31. decembra 2011 (v EUR brez centov Čisti poslovni izid obračunskega obdobja Spremembe presežka iz prevrednotenja iz neopredmetenih in opredmetenih osnovnih sredstev Spremembe presežka iz prevrednotenja finančnih sredstev, razpoložljivih za prodajo Dobički in izgube, ki izhajajo iz pretvorbe računovodskih izkazov v tujini (vplivi sprememb deviznih tečajev) Druge sestavine vseobsegajočega donosa Celotni vseobsegajoči donos obračunskega obdobja

22 Izkaz gibanja kapitala za leto, končano 31. decembra 2011 (v EUR brez centov) I. Vpoklicani kapital 1. Osnovni kapital II. Kapitalske rezerve III. Rezerve iz dobička 1. Zakonske rezerve V. Preneseni čisti poslovni izid 1. Preneseni čisti dobiček VI. Čisti poslovni izid poslovnega leta 1. Čisti dobiček poslovnega leta VII. Skupaj A. Začetno stanje v obdobju B.1. Spremembe lastniškega kapitala - transakcije z lastniki g) Izplačilo dividend B.2. Celotni vseobsegajoči donos poročevalskega obdobja a) Vnos čistega poslovnega izida poročevalskega obdobja B.3. Spremembe v kapitalu a) Razporeditev preostalega dela čistega dobička primerjalnega poročevalskega obdobja na druge sestavine kapitala C. Končno stanje poročevalskega obdobja

23 Izkaz gibanja kapitala za leto, končano 31. decembra 2010 (v EUR brez centov) I. Vpoklicani kapital 1. Osnovni kapital II. Kapitalske rezerve III. Rezerve iz dobička 1. Zakonske rezerve V. Preneseni čisti poslovni izid 1. Preneseni čisti dobiček VI. Čisti poslovni izid poslovnega leta 1. Čisti dobiček poslovnega leta VII. Skupaj A. Začetno stanje v obdobju B.1. Spremembe lastniškega kapitala - transakcije z lastniki g) Izplačilo dividend B.2. Celotni vseobsegajoči donos poročevalskega obdobja a) Vnos čistega poslovnega izida poročevalskega obdobja B.3. Spremembe v kapitalu a) Razporeditev preostalega dela čistega dobička primerjalnega poročevalskega obdobja na druge sestavine kapitala C. Končno stanje poročevalskega obdobja

24 Izkaz gibanja bilančnega dobička (v EUR brez centov) Čisti poslovni izid poslovnega leta preneseni čisti dobiček zmanjšanje rezerv iz dobička povečanje zakonskih rezerv iz dobička 0 0 = Bilančni dobiček

25 Izkaz denarnih tokov Različica II A. DENARNI TOKOVI PRI POSLOVANJU a) Postavke iz izkaza poslovnega izida Poslovni prihodki (razen za prevrednotenje) in finančni prihodki iz posl. terjatev Poslovni odhodki brez amortizacije (razen za prevredn.) in finančni odhodki iz posl. obv Davki iz dobička in drugi davki, ki niso zajeti v poslovnih odhodkih Spremembe čistih obratnih sredstev (in časovnih razmejitev, b) rezervacij ter odloženih terjatev in obveznosti za davek) poslovnih postavk bilance stanja Začetne manj končne poslovne terjatve Začetne manj končne aktivne kratk. časovne razmejitve Začetne manj končne odložene terjatve za davek Začetne manj končne zaloge Končni manj začetni poslovni dolgovi Končne manj začetne pasivne časovne razmejitve in rezervacije Končne manj začetne odložene obveznosti za davek 0 0 c) Prebitek prejemkov pri poslovanju (a + b) B. DENARNI TOKOVI PRI NALOŽBENJU a) Prejemki pri naložbenju Prejemki od odtujitve opredmetenih osnovnih sredstev Prejemki od odtujitve kratkoročnih finančnih naložb 0 0 b) Izdatki pri naložbenju Izdatki za pridobitev neopredmetenih sredstev Izdatki za pridobitev opredmetenih osnovnih sredstev c) Prebitek izdatkov pri naložbenju (a + b) C. DENARNI TOKOVI PRI FINANCIRANJU a) Prejemki pri financiranju Prejemki od vplačanega kapitala 0 0 Prejemki od povečanja dolgoročnih finančnih obveznosti 0 0 Prejemki od povečanja kratkoročnih finančnih obveznosti b) b) Izdatki pri financiranju Izdatki za dane obresti, ki se nanašajo na financiranje Izdatki za odplačila kratkoročnih finančnih obveznosti Izdatki za izplačila dividend in drugih deležev v dobičku c) Prebitek izdatkov pri financiranju (a + b) Č. Končno stanje denarnih sredstev x) Denarni izid v obdobju (seštevek prebitkov Ac, Bc in Cc) y) Začetno stanje denarnih sredstev

26 IV. RAČUNOVODSKE USMERITVE 1. Temelji za pripravo računovodskih izkazov Računovodski izkazi podjetja IBM Slovenija d.o.o. so pripravljeni v skladu z računovodskimi in poročevalskimi zahtevami slovenskih računovodskih standardov 2006 (v nadaljevanju SRS). Pri tem so upoštevane temeljne računovodske predpostavke: poslovni dogodki, časovna neomejenost delovanja ter resnične in poštene predstavitve v razmerah spreminjanja vrednosti evra in posamičnih cen. Kakovostne značilnosti računovodskih izkazov in s tem tudi celotnega računovodenja so predvsem razumljivost, ustreznost, zanesljivost in primerljivost. Temeljni namen SRS je upoštevati splošno mednarodno računovodsko prakso, finančno pojmovanje kapitala in zahtevo po realni ohranitvi kapitala. Računovodski izkazi so pripravljeni na osnovi izvirnih vrednosti. Podjetje za preračun terjatev in obveznosti upošteva Referenčni tečaj ECB Vse terjatve in obveznosti so preračunane po Referenčnem tečaju ECB na dan Neopredmetena osnovna sredstva Neopredmetena dolgoročna sredstva se ob začetnem pripoznanju ovrednotijo po nabavni vrednosti. Za neopredmeteno dolgoročno sredstvo se v knjigovodskih razvidih izkazuje posebej nabavna vrednost in posebej nabrani popravek vrednosti, v bilanci stanja pa zgolj neodpisana vrednost. Neodpisana vrednost šteje kot knjigovodska vrednost. Neodpisana vrednost neopredmetenega dolgoročnega sredstva se zmanjšuje z amortiziranjem. Amortiziranje se začne, ko je neopredmeteno dolgoročno sredstvo na voljo za uporabo. Prevrednotenje neopredmetenih dolgoročnih sredstev je sprememba njihove knjigovodske vrednosti; kot prevrednotenje ne štejejo dodatne naložbe vanje in v njihovo amortiziranje. Prevrednotenje se opravi na koncu poslovnega leta,praviloma pa se pojavi kot prevrednotenje zaradi oslabitve neopredmetenih dolgoročnih osnovnih sredstev. 26

27 1.2. Opredmetena osnovna sredstva Opredmetena osnovna sredstva obsegajo opremo in opremo, dano v poslovni najem. Dani predujmi za opredmetena osnovna sredstva, ki se v bilanci stanja izkazujejo pri opredmetenih osnovnih sredstvih, se knjigovodsko izkazujejo kot terjatve. Družba uporablja model nabavne vrednosti in torej vodi opredmetena osnovna sredstva po njihovih nabavnih vrednostih, zmanjšanih za amortizacijske popravke vrednosti po metodi enakomernega časovnega amortiziranja in nabrane izgube zaradi oslabitev. Dejansko nabavno vrednost opredmetenega osnovnega sredstva sestavljajo njegova nakupna vrednost in vsi stroški, ki jih je mogoče neposredno pripisati njegovi usposobitvi za nameravano uporabo. V nabavno vrednost družba ne všteva obresti od posojil v zvezi z nabavljenimi osnovnimi sredstvi. Družba preverja vrednost opredmetenih osnovnih sredstev, danih v poslovni najem, vsako leto ob koncu leta in ugotavlja morebitno oslabitev. Če obstajajo dokazi, da so sredstva oslabljena, se oceni nadomestljiva vrednost sredstev. Nadomestljiva vrednost sredstev je njihova čista prodajna vrednost, zmanjšana za stroške prodaje, ali pa vrednost pri uporabi, odvisno od tega, katera je višja. Pri ocenjevanju vrednosti pri uporabi se ocenjene bodoče denarne tokove diskontira na trenutno vrednost z uporabo diskontne stopnje pred obdavčitvijo, ki odraža časovno vrednost denarja in specifična tveganja sredstev. Izguba zaradi slabitve opredmetenega osnovnega sredstva, ki se meri po modelu nabavne vrednosti, se pripozna v izkazu poslovnega izida. Prihodki od najemnin sredstev, danih v poslovni najem, razen plačil, prejetih za opravljene storitve kot sta zavarovanje in vzdrževanje, se pripoznavajo časovno enakomerno med trajanjem najema, tudi če se plačila ne prejemajo na tej podlagi, razen če kaka druga podlaga bolj ustreza časovni razporeditvi zmanjševanja koristi, ki izhajajo iz sredstva, danega v najem. Ob odtujitvi ali uničenju opredmetenega osnovnega sredstva se pripoznajo prevrednotovalni poslovni prihodki ali odhodki kot razlika med prodajno vrednostjo in neodpisano knjigovodsko vrednostjo sredstva. 27

28 Podjetje ima osnovna sredstva (avtomobile) vzeta v poslovni najem. V poslovnem najemu se najemnine pripoznajo kot odhodek po enakomerni časovni metodi v celotni dobi najema Amortizacija Podjetje v okviru celotne dobe uporabnosti posameznega opredmetenega osnovnega sredstva dosledno razporeja njegov amortizljivi znesek med posamezna obračunska obdobja kot tedanjo amortizacijo. Podjetje uporablja metodo enakomernega časovnega amortiziranja. Za osnovna sredstva, dana v poslovni najem, podjetje upošteva preostalo vrednost. Ob koncu vsakega poslovnega leta se preveri ustreznost določene preostale vrednosti. a) osnovna sredstva v lastni uporabi Amortizacijske stopnje osnovnih sredstev, ki so bila leta 2011 v lastni uporabi, se glede na leto 2010 niso spremenile. Uporabljene amortizacijske stopnje v letu 2011 so naslednje: Najnižja Najvišja % % Oprema 13,50 20,00 Računalniška oprema 25,00 33,00 Druga opredmetena osn. sred. 20,00 20,00 Vlaganja v tuja osnovna sredstva 10,00 10,00 Od dalje se v skladu s SRS 1.14 vlaganja v opredmetena osnovna sredstva v tuji lasti izkazujejo kot samostojno razpoznavna opredmetena osnovna sredstva in so tako prenesena iz skupine neopredmetenih dolgoročnih sredstev na opredmetena osnovna sredstva. b) osnovna sredstva, dana v poslovni najem Amortizacijske stopnje osnovnih sredstev, danih v poslovni najem v letu 2011, se glede na leto 2010 niso spremenile. Skupina A (prenosni računalniki) 33,33% Skupina B (POS terminali) 17,39 % Skupina C (serverji) 28,57% 28

29 Amortizacija se za vsa osnovna sredstva obračunava posamično Terjatve za odloženi davek Terjatve za odloženi davek so zneski davka iz dobička, ki bodo povrnjeni v prihodnjih obdobjih glede na odbitne začasne razlike, prenos neizrabljenih davčnih izgub v naslednja obdobja in prenos neizrabljenih davčnih dobropisov v naslednja obdobja. Terjatve za odloženi davek so bile oblikovane v breme ali v dobro tekočega poslovnega izida Zaloge Zaloge so izkazane po nabavni ali iztržljivi vrednosti glede na to, katera je nižja. Zaloge trgovskega blaga se izvirno vrednotijo po nabavni ceni, ki jo sestavljajo kupna cena, uvozne dajatve in neposredni stroški nabave. Odobreni količinski popusti, tudi če so priznani kasneje, zmanjšujejo nabavno vrednost zalog oziroma stroške porabljenih surovin materiala. Uporablja se FIFO metoda. Popravki zalog se oblikujejo glede na kurantnost izkazanih zalog. Podjetje presoja kurantnost zalog glede na stanje gibajočih se zalog (za negibajoče zaloge nad 180 dni oblikujemo 100 % popravek vrednosti zalog). Prevrednotenje zalog je sprememba njihove knjigovodske vrednosti. Opravi se najmanj pred sestavitvijo računovodskih izkazov. Zaloge se zaradi okrepitve ne prevrednotujejo, se pa prevrednotujejo zaradi oslabitve. Med knjigovodskimi in iztržljivimi vrednostmi zalog ni bistvene razlike Poslovne terjatve Poslovne terjatve so lahko dolgoročne ali kratkoročne in vsebujejo terjatve do kupcev, druge terjatve v zvezi s prihodki od poslovanja ter terjatve v zvezi z oblikovanjem kapitala. Terjatve se ob začetnem pripoznanju izkazujejo v zneskih, ki izhajajo iz ustreznih listin, ob predpostavki, da bodo poplačane. Prvotne terjatve se lahko kasneje povečajo ali pa ne, glede 29

30 na prejeto plačilo ali drugačno poravnavo pa tudi zmanjšajo za vsak znesek, utemeljen s pogodbo. Terjatve so izpostavljene predvsem tečajnemu tveganju. Terjatve, za katere obstaja domneva, da ne bodo poravnane, ali ki niso poravnane v rednem roku, izkažemo kot dvomljive in sporne. Podjetje uporablja naslednje kriterije za oblikovanje popravkov: Zapadle terjatve nad 365 dni 100 %; Za celoten preostali znesek nezapadlih terjatev in vseh ostalih zapadlih terjatev se uporablja faktor, ki je izračunan na osnovi formule: Odpisi terjatev v letu (zapadle terjatve nad 365 dni na koncu leta 2010 zapadle terjatve nad 365 dni na začetku leta 2011) Stanje terjatev na začetku leta knjižene terjatve v letu 2011 stanje terjatev na koncu leta 2011 Izračuni faktorja temeljijo na podatkih terjatev celotne regije (CEE). Faktor za leto 2011, ki ga je IBM Slovenija uporabil pri oblikovanju popravkov vrednosti terjatev je 0,1141 %. Pri oblikovanju popravkov vrednosti terjatev je bil leto 2011 uporabljen faktor celotne regije v višini 0,43 % in 0,58 % za dve različni skupini kupcev iz naslova terjatev iz poslovnega financiranja. Poslovno financiranje je interna delitev kupcev, ki imajo plačilne pogoje, drugačne od standardnih pogojev za IBM kupce. Podjetje je na podlagi ocene trenutnega finančnega položaja kupcev oblikovala tudi 100 % popravke vrednosti za terjatve, za katere obstaja verjetnost, da ne bodo poplačane Denarna sredstva in denarni ustrezniki Denarna sredstva in denarni ustrezniki vsebujejo gotovino v blagajni, na bančnih računih, denar na poti in kratkoročni depozit pri banki. Prevrednotenje denarnih sredstev je sprememba njihove knjigovodske vrednosti,opravi pa se ob koncu poslovnega leta in med njim. Pojavi se le v primeru denarnih sredstev, izraženih v tujih 30

31 valutah, če se po prvem pripoznanju spremeni valutni tečaj. Tečajna razlika, ki se pojavi pri tem, lahko poveča ali zmanjša prvotno izkazano vrednost Aktivne časovne razmejitve Kratkoročno odloženi stroški vsebujejo zneske, ki ob svojem nastanku še ne bremenijo dejavnosti, s katero se ukvarja podjetje, ter takrat tudi še ne vplivajo na poslovni izid. Kratkoročne časovne razmejitve so terjatve ali druga sredstva in obveznosti, ki se bodo po predvidevanjih pojavili v letu dni in katerih nastanek je verjeten, velikost pa zanesljivo ocenjena. Aktivne časovne razmejitve je mogoče obravnavati kot terjatve oziroma dolgove v širšem pomenu. Terjatve in obveznosti se nanašajo na znane in neznane stranke, do katerih bodo v letu dni nastale prave terjatve in dolgovi. Družba pripoznava časovne razmejitve v skladu z usmeritvami glede pripoznavanja prihodkov, kot so opisane v točki Kapital Celotni kapital sestavljajo vpoklicani kapital, kapitalske rezerve, zakonske rezerve, preneseni čisti poslovni izid iz prejšnjih let in čisti poslovni izid poslovnega leta. Osnovni kapital se vodi v domači valuti. Kapitalske rezerve izhajajo iz prehoda na nove SRS na dan in predstavljajo splošni prevrednotovalni popravek kapitala. Zakonske rezerve se oblikujejo do višine, ki jo določata ZGD-1 in statut družbe in se lahko uporabijo zgolj za povečanje osnovnega kapitala ali kritje izgube. Druge rezerve iz dobička so proste rezerve. Uprava družbe jih lahko uporabi za oblikovanje drugih vrst rezerv, povečanje osnovnega kapitala, razporeditev v bilančni dobiček ali pokrivanje izgube. Preneseni čisti poslovni izid izkazuje zadržane dobičke iz preteklih let. Čisti poslovni izid poslovnega leta predstavlja poslovni izid tekočega poslovnega leta. 31

32 1.10. Rezervacije in dolgoročne pasivne časovne razmejitve Rezervacije se nanašajo na bodoče obveznosti iz naslova zaposlencev. Oblikovane so na osnovi aktuarskega izračuna. Ob koncu vsakega poslovnega leta se glede na starostno in izobrazbeno strukturo preveri znesek bodočih obveznosti do zaposlencev. Glede na izračun se rezervacije ustrezno povečajo ali zmanjšajo. Med dolgoročnimi pasivnimi časovnimi razmejitvami se izkazujejo odloženi prihodki, ki bodo v obdobju, daljšem od leta dni, pokrili predvidene odhodke. Za dolgoročno odložene prihodke iz naslova zagotavljanja storitev, dobave programske opreme, vzdrževanja ter zagotavljanja ostalih IT storitev, družba praviloma izdela večletni načrt oblikovanja (t.i. periodizacijo) in črpanja. Kratkoročni del odloženih prihodkov se izkazuje med kratkoročnimi časovnimi razmejitvami. Tako oblikovane razmejitve na račun dolgoročno oblikovanih odloženih prihodkov se prenašajo med poslovne prihodke tistega poslovnega leta, v katerem se pojavljajo stroški oziroma odhodki, za pokrivanje katerih so oblikovane Poslovne obveznosti Poslovne obveznosti so v začetku izkazane z zneski, ki izhajajo iz ustreznih listin, ob predpostavki, da upniki zahtevajo njihovo poplačilo. Kot kratkoročne poslovne obveznosti štejejo kratkoročne obveznosti do družb v skupini, drugih dobaviteljev, države in zaposlenih ter druge kratkoročne obveznosti Finančne obveznosti Kot kratkoročne finančne obveznosti štejejo obveznosti iz naslova dobljenih posojil, katerih rok odplačila je krajši od enega leta. Obresti od kratkoročnih obveznosti so postavka finančnih odhodkov. Dolgoročne obveznosti iz financiranja, izražene v tuji valuti, so na začetku preračunane v domačo valuto po referenčnem tečaju Evropske centralne banke na dan nastanka. Tečajna razlika do datuma bilance stanja je postavka finančnih odhodkov. 32

33 1.13. Pasivne časovne razmejitve S pasivnimi časovnimi razmejitvami so zajeti vnaprej vračunani stroški in kratkoročno odloženi prihodki na podlagi izvirnih vrednosti. Vnaprej vračunani stroški kasneje pokrivajo dejansko nastale stroške iste vrste. Družba oblikuje kratkoročne odložene prihodke iz naslova zagotavljanja storitev, dobave programske opreme, vzdrževanja ter zagotavljanja ostalih IT storitev, katerih dolgoročni deli se izkazujejo med dolgoročnimi časovnimi razmejitvami. Družba pripoznava časovne razmejitve v skladu z usmeritvami glede pripoznavanja prihodkov, kot so opisane v točki Prihodki od prodaje Splošno Družba pripozna prihodke, ko je verjetno, da bodo v prihodnje pritekale gospodarske koristi in da je te koristi mogoče zanesljivo izmeriti. Družba pripozna prihodke, ko so izpolnjeni naslednji pogoji: družba ima zanesljive dokaze glede sklenitve posla, dobava je bila opravljena, prodajna cena je določena in je zanesljivo, da bodo gospodarske koristi pritekale v družbo. Dobava je izvršena, ko so proizvodi dobavljeni ali storitve opravljene, ko je prenos tveganja pred izgubo prenešen na kupca ali je kupec sprejel tveganje pred izgubo ali kadar obstajajo zanesljivi dokazi, da je prenos tveganja pred izgubo na kupca zagotovljen. Prodajna cena je fiksna ali določjiva tedaj, ko so vse ostale okoliščine glede prodaje določene. Prihodki od prodaje sestavljajo prodajne vrednosti prodanih proizvodov, storitev, trgovskega blaga in materiala v obračunskem obdobju, če je realno pričakovati, da bodo plačane in so navedene v računih in drugih listinah, zmanjšane za vse popuste, ki so dani ob prodaji, kasneje pa tudi za vrednosti vrnjenih količin in pozneje odobrenih popustov, razen finančnih skontov. Prihodki se merijo na podlagi poslovnih listin in na podlagi ocen pogodbenih določil. Družba ima znotraj korporacije oblikovana natančna navodila glede merjenja prihodkov in sicer posebej za vsako vrsto prihodkov. Večpredmetni dogovori V primeru večpredmetnih dogovorov prodajna pogodba hkrati vključuje prodajo storitev, prodajo strojne in prodajo programske opreme. Taka prodajna pogodba vsebuje tudi več ločenih dobav, 33

34 kot npr dobava strojne opreme v enem časovnem obdobju, dobava programske opreme v drugem, ter opravljene storitve v naslednjem časovnem obdobju. V takih primerih je potrebna presoja pripoznavanja prihodkov kot celotni posel ali kot pripoznavanje prihodkov vsakega posameznega elementa posebej. V primeru pripoznavanja prihodkov celotnega posla, se prihodki ustrezno pripoznavajo preko več časovnih obdobij ali so razmejeni dokler zadnji element iz pogodbe ni dokončno dobavljen oz. storitve opravljene. Storitve Družba v osnovi nudi storitve, ki so opravljene na podlagi dogovorjenih rokov in materialov, s fiksno določeno ceno in za različna časovna obdobja. Prihodki se pripoznavajo skozi celotno pogodbeno obdobje linearno ali po prodajnih cenah dokončanih storitev (znesek prihodkov je pripoznan glede na opravljene storitve v časovnem obdobju). Prihodki od pogodb na osnovi rokov in materialov (time-and-material contracts) se pripoznavajo na podlagi opravljenih delovnih ur s pripadajočimi ostalimi stroški. Prihodki od zagotavljanja podaljšanih garancij in vzdrževanja se pripoznavajo linearno skozi celotno večletno pogodbeno obdobje. Prihodki od pogodb s fiksno ceno o zasnovanju in izgradnji IT storitev (fixed-price design and build contracts), se pripoznavajo s metodo POC-percentage of completion. S POC metodo se prihodki pripoznavajo glede na stopnjo dokončanosti del kot odstotek od celotnega opravljenega dela. Če nastopijo okoliščine, ki spremenijo prvotne ocene prihodkov ali stroškov, se preračuna nova stopnja. Sprememba lahko povzroči povečanje ali zmanjšanje ugotovljenih prihodkov ali stroškov. Družba vseskozi spremlja dobičkonosnost tovrstnih projektov. V kolikor so dejanski rezultati drugačni od ocenjenih, se odstopanja pripoznajo v obdobju, v katerem pride do odstopanj. Pri določenih prodajnih pogodbah, družba izstavi račun stranki neodvisno od pripoznavanja prihodkov od storitev. V teh primerih družba pripozna razmejene prihodke. Pri določenih prodajnih pogodbah družba opravi storitve pred izstavitvijo računa, v tem primeru se pripoznajo nezaračunane bodoče terjatve aktivne časovne razmejitve. Račun za opravljene storitve se običajno izstavi mesec dni po opravljenih storitvah ali v skladu z določbami prodajne pogodbe. Za nezaračunane terjatve se pričakuje, da bodo zaračunane v naslednjih štirih mesecih. 34

35 Strojna oprema Prihodki od prodaje strojne opreme se pripoznavajo, ko preide tveganje pred izgubo (risk of loss) k stranki in na strani IBM ni več neizpolnjenih pogodbenih obveznosti, ki bi vplivale na dokončno sprejetje blaga. Stroški zagotavljanja garancij in ostalih pogodbenih obvez, ki lahko nastanejo, so vkalkulirane v istem obdobju kot je pripoznan prihodek. Prihodki od poslovnega najema se pripoznavanjo linearno v času najema strojne opreme. Programska oprema Prihodki od enkratne prodaje programske opreme (one-time charge license software) so pripoznani v obdobju, ko stranka sprejme pogoje licence in ko so izpolnjeni vsi ostali pogoji za pripoznavanje prihodkov. Prihodki od kvartalnega ali letnega obračunavanje (recurring license charge) programske opreme se pripoznavajo skozi celotno obdobje trajanje pogodbe, v katerem je stranka upravičena do uporabe licence. Prihodki od storitev naročnin in podpor (subscription and support), ki vključujejo tudi morebitne nadgradnje, se pripoznavajo linearno skozi celotno obdobje zagotavljanja teh storitev Nabavna vrednost prodanih količin Nabavna vrednost podanega blaga vsebuje neto fakturno vrednost blaga, izdatke za carino in druge uvozne dajatve, ki so zaračunane k dobaviteljevi ceni, prevozne stroške, stroške zavarovanja in druge odvisne nabavne stroške. Nabavna cena je zmanjšana za dobljene popuste in količinske rabate Stroški Stroški materiala in storitev so stroški tistega materiala in storitev, ki se porabljajo pri ustvarjanju prihodkov. Stroški se merijo na podlagi prispelih poslovnih listin in na podlagi ocen pogodbenih določil. Stroški dela se pripoznajo na podlagi listin, ki dokazujejo opravljeno delo in druge podlage za obračun plač oziroma upravičenost nadomestila plač in plačam sorodnih postavk. Odpise vrednosti sestavljajo zneski amortizacije osnovnih sredstev in neopredmetenih dolgoročnih sredstev ter prevrednotovalni poslovni odhodki. 35

36 1.17. Stroški prodaje in splošnih dejavnosti Stroški prodaje in splošnih dejavnosti predstavljajo stroške in odhodke komercialnih in administrativnih opravil ter stroške, ki so povezani s prodajo poslovnih učinkov Finančni prihodki in odhodki Finančni prihodki vključujejo prihodke od obresti pozitivnega stanja na transakcijskih računih, odprtih pri bankah, in od tečajnih razlik. Finančni odhodki vključujejo odhodke za obresti najetega kredita in tečajne razlike Davki Davek od dohodka pravnih oseb je obračunan na temelju prihodkov in odhodkov, ki so vključeni v izkaz poslovnega izida v skladu z veljavno davčno zakonodajo. Davek od dohodkov pravnih oseb je v letu 2011 obračunan po 20 % stopnji. Terjatve in obveznosti za odložene davke se obvezno obračunajo z uporabo metode obveznosti po bilanci stanja. Ta metoda se osredotoča na začasne razlike med knjižnimi vrednostmi sredstev ali obveznostmi v bilanci stanja in njihovimi davčnimi vrednostmi. Posledica ugotovljenih začasnih razlik so odloženi davki, ki z računovodskega vidika predstavljajo nespremenjeno obveznost za plačilo davka ne eni strani in na drugi strani obveznost oziroma terjatev za odloženi davek do države ter manjši ali večji čisti dobiček. Pri pripoznavanju terjatev za odloženi davek je potrebno upoštevati, da se terjatev izkaže le v primeru, ko je precej gotovo, da bo družba imela v prihodnjih obdobjih dovolj velike obdavčljive dobičke, v breme katerih bo lahko odpravila to terjatev Izkaz denarnih tokov Izkaz denarnih tokov prikazuje, kako prejemki in izdatki vplivajo na spremembe stanja denarnih sredstev v obdobju. Sestavljen je v obliki stopenjskega izkaza po posredni metodi (različica II). 36

37 V izkazu denarnih tokov so izkazani denarni tokovi v obdobju, ki so nastali pri poslovanju, naložbenju in financiranju. Denarni tokovi so v izkazu denarnih tokov prikazani v nepobotanih zneskih. Podatke za postavke (prejemke in izdatke) izkaza denarnih tokov pridobijo: a) z dopolnjevanjem postavk poslovnih prihodkov in poslovnih odhodkov iz izkaza poslovnega izida s spremembami obratnih sredstev, časovnih razmejitev, rezervacij in odloženh davkov v obdobju (za denarne tokove pri poslovanju) ter b) iz poslovnih knjig podjetja (za denarne tokove pri naložbenju in financiranju) Zabilančna evidenca Med zabilančnimi postavkami izkazuje družba bančne garancije. Izkazujejo se v zneskih, kot izhaja iz izvirnih listin (pogodb) Izkaz gibanja kapitala Izkaz gibanja kapitala je temeljni računovodski izkaz, v katerem so resnično in pošteno prikazane spremembe sestavin kapitala za prikazano obdobje. Izkaz gibanja kapitala je sestavljen tako, da posamično prikazuje vse sestavine kapitala, zajete v bilanco stanja. 37

38 V. POJASNILA K RAČUNOVODSKIM IZKAZOM 1. Neopredmetena sredstva Tabela gibanja neopredmetenih sredstev Nabavna vrednost Neopredmetena sredstva SKUPAJ Stanje Povečanja Zmanjšanja Stanje Popravek vrednosti Stanje Amortizacija Zmanjšanja Stanje Neodpisana vrednost Stanje Stanje Doba koristnosti neopredmetenih sredstev je 10 let. Povečanja v okviru osnovnih sredstev se nanašajo na nabave neopremetenih sredstev, potrebnih pri selitvi v nove poslovne prostore. 38

39 2. Opredmetena osnovna sredstva Tabela gibanja opredmetenih sredstev oprema dana v Nabavna vrednost oprema poslovni najem OS v pridobivanju SKUPAJ Stanje Povečanja Zmanjšanja Stanje Popravek vrednosti Stanje Amortizacija Zmanjšanja Stanje Neodpisana vrednost Stanje Stanje Povečanja v okviru osnovnih sredstev se nanašajo predvsem na nabave nove računalniške opreme (strežniki in računalniki), ki je bila dana v poslovni najem za obdobje od 3 do 5 let. Zmanjšanja v višini na 5,1 milijonov EUR se nanašajo na odtujitve oz. odprodaje skoraj v celoti odpisane računalniške opreme in izločitev osnovnih sredstev, katera pogodba o poslovnem najemu se je iztekla ali je bila predčasno prekinjena. Pri tem doseženi dobički oz. izgube so pripoznani med prevrednotovalnimi prihodki/odhodki, le ti so prikazani v poglavju VI v točki V letu 2011 je inventurna komisija zaradi zastarelosti odpisala računalniško opremo v višini nabavne vrednosti, katerih sedanja vrednost je bila enaka 2.686,00 EUR. Osnovna sredstva niso zastavljena. Družba nima sredstev, ki bi bila dana ali vzeta v/na finančnem najemu 39

40 V letu 2011 je imelo podjetje EUR prihodkov iz naslova poslovnega najema. Pričakovani prihodnji najmanjši prihodki iz naslova najemnin: (v EUR brez centov) 2011 V enem letu V obdobju enega do petih let Več kot pet let 0 Stanje Splošen opis najemodajalčevih pogodb Kosi opreme in njihovi deli v času veljavnosti pogodbe ostanejo IBM-ova last in ne bodo postali sredstvo stranke ali katerekoli tretje osebe. Stranka mora vsak kos opreme vzdrževati in z njim ravnati v skladu z ustreznimi proizvajalčevimi specifikacijami ter poskrbeti za dobre pogoje popravila in obratovanja. IBM na svoje stroške zagotavlja zavarovanje, ki pokriva škodo na kosih opreme, njihovo izgubo ali s policijskim poročilom potrjeno krajo kosov opreme v obdobju trajanja najema, razen v primeru, ko je škoda posledica enega izmed naslednjih razlogov: - naklepna kršitev pravil ali velika malomarnost stranke, - predelave, spremembe itd., - vojna, potresi in nuklearna reakcija, - uporaba opreme za druge potrebe kot je obdelava podatkov, - kraja mobilno uporabnih predmetov opreme. Na dan ima podjetje vsa osnovna sredstva v letni IBM skupinski polici zavarovana do 31. marca 2012 pri ameriški zavarovalnici. Skupna premija zavarovanja znaša ,04 USD. 40

41 Predvideni odhodki za sklenjeno najemno pogodbo poslovnih prostorov: (v EUR brez centov) 2011 V enem letu V obdobju enega do petih let Več kot pet let Stanje Dolgoročne poslovne terjatve Dolgoročne poslovne terjatve leta 2011 v višini EUR so terjatve do kupcev, katere zapadejo v plačilo kasneje kot v letu dni, v letu 2010 pa je podjetje te terjatve izkazovalo v višini EUR. Terjatve se nanašajo na sklenjene pogodbe za zagotavljanje strojne in programske opreme s plačilom na obroke. Dolgoročne poslovne terjatve niso zavarovane. Razčlenitev terjatev po rokih zapadlosti: (v EUR brez centov) Skupaj Dolgoročne poslovne terjatve Družba je v letu 2011 oblikovala popravke vrednosti dolgoročnih poslovnih terjatev v skladu z usmeritvijo, opisano v točki 1.6. Na dan izdelave bilance ni bilo kazalnikov, ki bi izkazovali možnosti nepoplačila terjatev. 4. Odložene terjatve za davek (v EUR brez centov) Odložene terjatve za davek iz naslova: - rezervacij za jubilejne nagrade in odpravnine oblikovanih rezervacij za dane garancije oblikovanih rezervacij za razgradnjo elektronskih naprav oblikovanih popravkov vrednosti terjatev Stanje

42 5. Zaloge (v EUR brez centov) Zaloge: Proizvodi in trgovsko blago Stanje Zaloge niso zastavljene kot jamstvo. Na koncu poslovnega leta družba opravlja popis trgovskega blaga, na podlagi katerega v letu 2011 ni bilo ugotovljenih popisnih razlik. Družba na dan nima nekurantnih zalog, zaradi česar slabitve niso bile potrebne in tako družba ni oblikovala popravkov vrednosti. 6. Kratkoročne poslovne terjatve (v EUR brez centov) Kratkoročne poslovne terjatve do povezanih podjetij Kratkoročne poslovne terjatve do kupcev Druge kratkoročne poslovne terjatve Popravek vrednosti kratkoročnih poslovnih terjatev Stanje Podjetje terjatev nima zavarovanih. Družba na dan ne izkazuje kratkoročnih poslovnih terjatev v tuji valuti. 42

43 Podjetje na dan ne izkazuje terjatev in predujmov do članov uprave (direktorja družbe). Starostna struktura terjatev na dan a) Kratkoročne poslovne terjatve do povezanih podjetij so v celotnem znesku nezapadle. b) Kratkoročne poslovne terjatve (v EUR brez centov). Kratkoročne poslovne terjatve Nezapadle - do povezanih podjetij do ostalih podjetij Zapadle do 30 dni Zapadle od 31 do 90 dni Zapadle od 91 do 365 dni Zapadle nad Skupaj c) Druge kratkoročne poslovne terjatve v višini EUR so v celoti nezapadle. Poštene vrednosti in udenarljive vrednosti terjatev se ne razlikujejo od knjigovodskih. 7. Denarna sredstva (v EUR brez centov) Depozit pri banki Dobroimetje pri bankah Stanje Podjetje ima na dan dovoljen limit pri UniCredit banki v višini EUR in ,16 EUR. 43

44 8. Kratkoročne aktivne časovne razmejitve (v EUR brez centov) Kratkoročno odloženi stroški Kratkoročno nezaračunani prihodki Stanje Tabela gibanja aktivnih časovnih razmejitev (v EUR brez centov) 2011 Začetno stanje na dan Črpanje v letu Oblikovanje v letu Stanje Kratkoročno odloženi stroški predstavljajo odložene stroške v zvezi s tekočim poslovanjem. Med kratkoročno nezaračunanimi prihodki predstavljajo večji delež nezaračunani prihodki iz naslova provizije, do katere je IBM Slovenija upravičen za doseženo prodajo v tekočem letu, ter nezaračunani prihodki po posameznih projektih in pa vrednost še nezaračunanih rezervnih delov, ki jih je podjetje uporabilo pri garancijskih popravilih. Največji delež med kratkoročno nezaračunanimi prihodki predstavlja znesek že poravnanih računov dobaviteljem, ki se nanaša na dolgoročne financirane pogodbe do kupcev. V prihodnjih letih bodo kupci poravnavali obveznosti mesečno. Načrtovano oblikovanje in črpanje ter uresničeno oblikovanje in črpanje v poslovnem letu se dejansko ne razlikujeta, kajti podjetje oblikuje aktivne časovne razmejitve na osnovi obstoječih knjigovodskih listin. 44

45 9. Kapital Kapital odraža lastniško financiranje podjetja in je z vidika podjetja njegova obveznost do lastnikov. Opredeljen je ne samo z zneski, ki so jih lastniki vložili v podjetje, temveč tudi z zneski, ki so se pojavili pri poslovanju podjetja. Osnovni kapital podjetja IBM Slovenija d.o.o. je opredeljen v statutu podjetja in registriran na sodišču, temu ustrezno pa so ga vpisali oziroma vplačali njegovi lastniki. Osnovni kapital podjetja znaša EUR in je enak registriranemu. Podjetje izkazuje kapitalske rezerve v višini EUR iz naslove odprave splošnega prevrednotovalnega popravka kapitala. Nerazporejeni čisti dobiček tekočega leta je dobiček, ustvarjen v tekočem letu, zmanjšan za obračunani davek od dobička. Uprava predlaga, da ostane dobiček za leto 2011 nerazporejen. Podjetje je v letu 2004 oblikovalo zakonske rezerve in doseglo EUR zakonskih rezerv oziroma 10 % vrednosti osnovnega kapitala. V prihodnjih letih tako podjetje ni več oblikovalo dodatnih zakonskih rezerv. Bilančni dobiček na dan znaša EUR. Sestavljajo ga preneseni čisti poslovni izid iz prejšnjih let in čisti poslovni izid poslovnega leta. 10. Rezervacije in dolgoročne pasivne časovne razmejitve (v EUR brez centov) Rezervacije za jubilejne nagrade in pokojnine ob upokojitvi Rezervacije za prihodnjo razgradnjo elektronskih naprav Rezervacije iz naslova zagotavljanj garancij Dolgoročne pasivne časovne razmejitve Stanje

46 Rezervacije za jubilejne nagrade in pokojnine ob upokojitvi, ki so izračunane na podlagi aktuarskega izračuna, izkazujejo potencialne obveznosti iz teh naslovov do zaposlenih na dan Rezervacije za prihodnjo razgradnjo elektronskih naprav so izračunane na podlagi najboljših možnih ocen stroškov razgradnje teh naprav v prihodnosti. Rezervacije iz naslova zagotavljanje garancij so oblikovane na podlagi najboljših možnih približkov bodočih stroškov iz naslova danih garancij. Tabela gibanj rezervacij (v EUR brez centov) Rezervacije za jubilejne nagrade Rezervacije za odpravnine ob upokojitvi Rezervacije za prihodnjo razgradnjo elektronskih naprav Rezervacije iz naslova zagotavljanja garancij Skupaj Stanje Poraba rezervacij v letu Oblikovanje v letu Odprava rezervacij v letu Stanje Dolgoročne pasivne časovne razmejitve v višini EUR predstavljajo odložene prihodke iz naslova storitev vzdrževanja na podlagi pogodb o vzdrževanju strojne in programske opreme. Družba dolgoročne dele celotnih pasivnih časovnih razmejitev, ki zapadejo v roku daljšem od enega leta, prikaže med dolgoročne pasivne časovne razmejitve. Podjetje ocenjuje, da ni izpostavljeno tveganjem. 46

47 11. Kratkoročne finančne obveznosti Podjetje ima kratkoročno posojilo pri finančni instituciji Treasury Center TC Dublin v višini 12,45 milijonov EUR z 1,20271 % obrestno mero. Podjetje odplačuje glavnico in mesečne obresti glede na razpoložljiva sredstva. Podjetje nima kratkoročnih dolgov do članov uprave (direktorja družbe), članov nadzornega sveta in notranjih lastnikov. Posojilo ni zavarovano, izpostavljenosti obrestnemu tveganju ni. 12. Kratkoročne poslovne obveznosti (v EUR brez centov) Kratkoročne poslovne obveznosti do povezanih podjetij Kratkoročne poslovne obveznosti do dobaviteljev Kratkoročne poslovne obveznosti do države Kratkoročne poslovne obveznosti do delavcev Kratkoročne poslovne obveznosti za predujme in obresti Skupaj kratkoročne poslovne obveznosti Kratkoročne pasivne časovne razmejitve (v EUR brez centov) Kratkoročno odloženi prihodki Kratkoročno vnaprej vračunani stroški in odhodki Stanje

48 Tabela gibanja pasivnih časovnih razmejitev (v EUR brez centov) Kratkoročno odloženi prihodki Kratkoročno vnaprej vračunani stroški in odhodki SKUPAJ Začetno stanje Črpanje v letu Oblikovanje v letu Skupaj Kratkoročno odloženi prihodki se nanašajo na zaračunano vzdrževanje, ki bo potekalo v letu 2011, prihodke iz poslovnega najema, zaračunane projekte, katerih določene faze bodo končane v letu 2011, ter prihodke iz obresti. Vnaprej vračunani stroški in odhodki se zaradi pravilne obremenitve poslovnega izida oblikujejo običajno na koncu poslovnega leta. Njihova višina se določi glede na izkušnje iz preteklih let ali na podlagi že znanih podatkov o višini nastalih stroškov, nanašajo pa se na opravljene storitve, storitve zaposlenih in ostale stroške povezane z letom 2011, ki so bili zaračunani v letu Razlike v zneskih med ocenjenimi stroški in dejanskimi so nepomembne. Vnaprej vračunani stroški in odhodki se nanašajo na leto 2011, dejansko pa so računi dobaviteljev izdani v letu Za neizkoriščene dopuste leta 2011 je podjetje vračunalo strošek v znesku EUR in v letu 2010 stroške v višini EUR. 14. Zabilančna evidenca Podjetju je Unicredit banka izdala garancije, ki na dan v skupni višini znašajo EUR. Upravičenci iz naslova garancij so: Davčna uprava Republike Slovenije, Nova Ljubljanska banka, Ministrstvo za javno upravo, Zavod za zdravstveno zavarovanje Slovenije, HSE d.o.o., Ljubljana, Iskratel Kranj, Zavod za pokojninsko in invalidsko zavarovanje Slovenije in Carinska uprava Ljubljana. 48

49 Garancije so izdane na osnovi pogodbe med IBM Slovenija in UniCredit banko o maksimalnem stanju obveznosti, ki je zavarovana s patronatskim pismom IBM World Trade Corporation New York. 15. Prihodki od prodaje Izkaz poslovnega izida je sestavljen po I. različici. (v EUR brez centov) Čisti prihodki od prodaje proizv. in stor., razen najem na dom. trgu Čisti prihodki od najemnin na domačem trgu Čisti prihodki od prodaje blaga in materiala na domačem trgu Čisti prihodki od prodaje proizvodov in storitev na trgu EU kupcem v skupini Čisti prihodki od prodaje proizvodov in storitev na tujem trgu kupcem v skupini Skupaj Čisti prihodki od prodaje proizvodov, storitev, blaga in materiala na domačem trgu se nanašajo na prodajo strojne in programske opreme ter rešitev na področju tehničnih in svetovalnih storitev ter storitev vzdrževanja strojne in programske opreme končnim strankam. V letu 2011 je podjetje doseglo 4,5 % rast prihodkov od prodaje glede ne leto Rast je bila zabeležena predvsem pri prodaji rešitev na področju tehničnih in svetovalnih storitev, manj pa pri prodaji strojne opreme. Prihodki od najemnim na domačem trgu se nanašajo na prihodke od najemnin osnovnih sredstev, danih v poslovni najem. Čisti prihodki od prodaje proizvodov in storitev kupcev v skupini se našajo na prihodke, prejete od povezanih podjetij v tujini iz naslova pogodb o zagotavljanju storitev naših strokovnjakov na IT in ostalih strokovnih področjih. 49

50 16. Drugi poslovni prihodki Drugi poslovni prihodki v višini EUR predstavljajo prihodke od prodaje osnovnih sredstev. 17. Analiza stroškov Stroški Stroški splošnih (v EUR brez centov) prodajanja dejavnosti Skupaj Nabavna vrednost prod. blaga / proiz. Stroški Stroški materiala Stroški storitev Stroški dela Stroški plač Stroški socialnega zavarovanja Stroški pokojninskega zavarovanja Ostali stroški dela Amortizacija Prevrednotovalni odhodki pri opredmetenih osnovnih sredstvih in obratnih sredstvih Ostali stroški Skupaj stroški Podjetje na dan nima programov drugih dolgoročnih zaslužkov zaposlencev zunaj odpravnin in jubilejnih nagrad. Zahtev zaposlenih po izplačilih, ki jim podjetje nasprotuje in oblikovanih rezervacij na dan ni. Znesek porabljen za revidiranje letnega poročila revizorja Pricewaterhousecoopers d.o.o., Ljubljana v letu 2011 znaša EUR. 50

51 18. Finančni prihodki (v EUR brez centov) Finančni prihodki iz poslovnih terjatev do družb v skupini Finančni prihodki iz poslovnih terjatev do drugih Skupaj Finančni prihodki iz poslovnih terjatev do družb v skupini predstavljajo pozitivne tečajne razlike pri poslovanju s tujino. 19. Finančni odhodki (v EUR brez centov) Finančni odhodki iz posojil, prejetih od družb v skupini Finančni odhodki iz poslovnih obveznosti do družb v skupini Skupaj Finančne odhodke iz poslovnih terjatev do družb v skupini predstavljajo negativne tečajne razlike pri poslovanju s tujino. 20. Davki Davek od dohodka je obračunan v višini 20 % od ugotovljene davčne osnove. Zaradi nekaterih davčno nepriznanih odhodkov in uveljavljanju nekaterih olajšav je bila davčna osnova nižja od poslovnega dobička. V letu 2011 je bila uporabljena 25,05 % efektivna davčna stopnja. 51

52 Podrobnejše razkritje davčnega obračuna (v EUR brez centov) Odmerjeni davek Prihodek/Odhodek za odložene davke Odhodek za davek Številčna uskladitev odhodka za davek in teoretičnega odhodka za davek Poslovni izid pred davki Teoretično odmerjeni davek ( 20 %) Neobdavčeni prihodki Davčno nepriznani odhodki Davčne olajšave Odhodek za davek Odloženi davki (v EUR brez centov) Odloženi davki Skupaj Čisti poslovni izid v obdobju Ob upoštevanju rasti cen življenjskih potrebščin (2,00 %) bi znašal čisti poslovni izid EUR. 23. Dogodki po bilanci stanja Do dneva sestavitve letnega poročila ni poslovnih dogodkov, ki bi bistveno vplivali na premoženjski, finančni in uspešnostni položaj družbe na dan in bi zahtevali popravek računovodskih izkazov za leto 2011 ali bi zahtevali dodatna razkritja k njim. 52

53 24. Kazalniki Skupina temeljnih kazalnikov Izračun kazalnikov I. Temeljni kazalniki stanja financiranja (vlaganja) 1. Stopnja lastniškosti financiranja kapital/obveznosti do virov sredstev 0,1266 0, Stopnja dolgoročnosti financiranja II. Temeljni kazalniki stanja investiranja (naložbenja) 1. Stopnja osnovnosti investiranja vsota kapitala in dolg. dolgov, skupaj z rezerv/obveznosti do virov sredstev 0,2145 0,1895 osnovna sredstva (po neodpisani vred.)/sredstva 0,2243 0, Stopnja dolgoročnosti investiranja vsota OS, dolg. fin naložb in dolg. posl. terjatev/sredstva 0,2982 0,3076 III. Temeljni kazalniki vodoravnega financnega ustroja 1. Koeficient kapitalske pokritosti osnovnih sredstev 2. Koeficient neposredne pokritosti kratkoročnih obveznosti (hitri koeficient) kapital/osnovna sredstva (po neodpisani vrednosti) 0,5645 0,4404 likvidna sredstva/kratkoročne obveznosti 0,1096 0, Koeficient pospešene pokritosti kratkoročnih obveznosti (pospešeni koeficient) 4. Koeficient kratkoročne pokritosti kratkoročnih obveznosti (kratkoročni koeficient) vsota likvidnih sredstev in kratkoročnih terjatev/kratkoročne obveznosti 0,9349 0,8787 kratkoročna sredstva/kratkoročne obveznosti 0,9349 0,8787 IV. Temeljni kazalniki gospodarnosti 1. Koeficient gospodarnosti poslovanja poslovni prihodki/poslovni odhodki 1,0397 1,0198 V. Temeljni kazalniki dobičkonosnosti 1. Koeficient čiste dobičkonosnosti kapitala čisti dobiček v poslovnem letu/povprečni kapital (brez čistega poslovnega izida proučevanega leta) 0,3373 0, Koeficient dividendnosti osnovnega kapitala vsota dividend za poslovno leto / povprečni osnovni kapital -- 0,

54 25. Posli s povezanimi strankami Podjetje posluje s povezanimi strankami pod običajnimi tržnimi pogoji. a) Prodaja povezanim strankam (v EUR brez centov) IBM Avstralija IBM Avstrija IBM Belgija IBM Bolgarija IBM Češka IBM Dubaj IBM Egipt IBM Estonija IBM Francija IBM Hrvaška IBM Irska IBM Južna Afrika IBM Latvija IBM Litva IBM Madžarska IBM Nemčija IBM Nizozemska IBM Pakistan IBM Poljska IBM Portugalska IBM Romunija IBM Savdska Arabija IBM Singapur IBM Slovaška IBM Srbija IBM Švedska IBM Turčija IBM Velika Britanija IBM WTC IBM ZDA IBM Tajvan Skupaj

55 b) Nabava pri povezanih strankah (v EUR brez centov) IBM Avstrija IBM Južna Afrika IBM Belgija IBM Danska IBM Dubaj IBM Francija IBM Hrvaška IBM Irska IBM Italija IBM Južna Afrika IBM Kanada IBM Madžarska IBM Malezija IBM Nemčija IBM Nizozemska IBM Poljska IBM Portugalska IBM Romunija IBM Singapur IBM Slovaška IBM Srbija 8059,85 - IBM Španija IBM Češka IBM Švica IBM Švedska IBM Izrael IBM Velika Britanija IBM WTC IBM ZDA Skupaj

56 c) Poslovne terjatve do povezanih strank (v EUR brez centov) IBM Avstrija IBM Bolgarija IBM Češka IBM Dubaj IBM Egipt IBM Estonija IBM Francija IBM Hrvaška IMPL BV, Nizozemska IBM Irska PDL Irska IS&S BV, Nizozemska IBM Latvija IBM Litva IBM Madžarska IBM Nemčija IBM Romunija IBM Portugalska IBM Pakistan IBM Poljska IBM Singapur IBM Slovaška IBM Srbija IBM Turčija IBM WTC IBM ZDA Skupaj

57 d) Poslovne obveznosti do povezanih strank (v EUR brez centov) IBM Avstrija IBM Belgija IBM Kanada IBM Češka IBM Danska IBM Dubaj IBM EISC IBM Francija IBM Hrvaška IMPL BV, Nizozemska IBM Irska IBM Italija IBM Izrael IS&S BV, Nizozemska IBM Madžarska 26173, IBM Nemčija IBM Nizozemska IBM Poljska IBM Singapur IBM Slovaška IBM Španija IBM Švedska IBM Srbija IBM Švica IBM Velika Britanija IBM WTC IBM ZDA Skupaj

58 58

59 59

60 60