Nova Kreditna banka Maribor d.d.

Nova Kreditna banka Maribor d.d. (ustanovljena v Republiki Sloveniji kot delniška družba, s sedežem na naslovu Ulica Vita Kraigherja 4, 2505 Maribor, Slovenija) Prospekt za sprejem 98.522.167 novoizdanih navadnih delnic s pripadajočim zneskom 1,0230 EUR za delnico v trgovanje v prvi kotaciji Ljubljanske borze d.d. in v glavno kotacijo Varšavske borze. Ta prospekt (v nadaljevanju»prospekt«) se nanaša na 98.522.167 novoizdanih navadnih imenskih kosovnih delnic Nove Kreditne banke Maribor d.d. (v nadaljevanju»nova KBM«ali»banka«) za uvrstitev v trgovanje v prvo kotacijo Ljubljanske borze d.d. in v glavno kotacijo Varšavske borze. (v nadaljevanju»nove delnice ali delnice«). 98.522.167 novih navadnih imenskih kosovnih delnic, je bilo izdanih na podlagi sklepov uprave in nadzornega sveta o povečanju osnovnega kapitala (odobreni kapital) s stvarnimi vložki konverzijo glavnice hibridnega posojila v osnovni kapital, sprejetega na skupščini Nove KBM d.d. dne 11.12.2012. Nove delnice je v obliki stvarnega vložka v celoti vplačala in prevzela Republika Slovenija. Nove delnice niso bile in ne bodo registrirane v skladu z Zakonom o vrednostnih papirjih Združenih držav Amerike iz leta 1933 s spremembami (»Zakon o vrednostnih papirjih Združenih držav Amerike«), ali v skladu s katerimkoli zakonom o vrednostnih papirjih katerekoli države ali druge jurisdikcije Združenih držav Amerike. Nove delnice ne smejo biti prodane ali izročene znotraj Združenih držav Amerike osebam Združenih držav Amerike ali za njihov račun ali v njihovo korist, razen v poslu, ki je izvzet iz zahteve po registraciji po Zakonu o vrednostnih papirjih Združenih držav Amerike oziroma ni predmet registracije po tem zakonu. Nove delnice se bodo prodajale samo izven Združenih držav Amerike, skladno z Uredbo S (Regulation S) Zakona o vrednostnih papirjih Združenih držav Amerike. ----------------------------------- Agencija za trg vrednostnih papirjev (»ATVP«) je, kot pristojni organ po Direktivi 2003/71/ES (skupaj z vsemi izvedbenimi predpisi v vseh državah članicah EGP,»Prospektna direktiva«) v Republiki Sloveniji, odobrila ta prospekt, napisan v slovenskem jeziku in preveden v angleški jezik ter pripravljen skladno s Prospektno direktivo. Z obstoječimi delnicami banke se trguje v podsegmentu»prva kotacija«na Ljubljanski borzi d.d. (»LJSE«) in v glavni kotaciji Varšavske borze. Pri Ljubljanski borzi bo vložena zahteva za sprejem novih delnic v trgovanje v podsegmentu»prva kotacija«in pri Varšavski borzi (Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. ali»wse«) bo vložena zahteva za sprejem novih delnic v trgovanje v podsegmentu»glavna kotacija«. Delnice banke ne bodo uvrščene v trgovanje na noben drug organiziran trg. Trgovanje z novimi delnicami banke na LJSE in WSE naj bi se predvidoma začelo do konca aprila 2013. Nova KBM predvideva izročitev novih delnic prek KDD - Centralno klirinške depotne družbe (»KDD«) Republiki Sloveniji do konca aprila 2013. Nova Kreditna banka Maribor d.d. Datum tega prospekta je 26. april 2013. 1

POMEMBNE INFORMACIJE O TEM PROSPEKTU V zvezi s prospektom je banka pripravila tri dokumente: (i) slovenski prospekt z dne 26. april 2013 (vključno s kakršnimkoli in vsem gradivom k temu), ki vključuje določene informacije glede banke in novih delnic (»slovenski prospekt«); (ii) angleški prevod slovenskega prospekta (»angleški prospekt«); in (iii) poljski povzetek prospekta, ki je prevod slovenskega povzetka prospekta v poljski jezik (»poljski povzetek prospekta«). Izraz»prospekti«, kot se tukaj uporablja, pomeni slovenski prospekt, angleški prospekt in poljski povzetek prospekta. Prospekti so na voljo v elektronski obliki na spletni strani Nove KBM. Angleški prospekt in poljski povzetek prospekta sta na voljo v elektronski obliki na spletni strani WSE. Slovenski prospekt bo objavljen tudi na portalu SEOnet. Nova KBM prevzema odgovornost za informacije, vsebovane v tem prospektu. Nova KBM izjavlja, da je z vso potrebno skrbnostjo zagotovila, da odražajo informacije v tem prospektu dejansko stanje in da ni izpuščenega nič takšnega, kar bi lahko vplivalo na pomembnost teh informacij. Če pride do izročitve tega prospekta ali trgovanja z delnicami skladno z njim, to ne pomeni, da v času od datuma tega prospekta ni prišlo do nobene spremembe v zvezi z Novo KBM in njenimi odvisnimi in pridruženimi družbami kot celoto (»Skupina Nove KBM«), niti ne pomeni, da so informacije v tem prospektu točne na katerikoli datum, ki je kasnejši od datuma tega prospekta. Pri sprejemanju odločitve o vlaganju naj se potencialni vlagatelji zanašajo na lastno poznavanje Skupine Nove KBM in vsebine tega prospekta, vključno s prisotnimi tveganji. Distribucija tega prospekta ter prodaja novih delnic v določenih jurisdikcijah je lahko omejena z zakonom. Nova KBM zahteva, da se osebe, ki pridobijo ta prospekt, same informirajo o takšnih omejitvah in te upoštevajo. Ta prospekt ne predstavlja ponudbe ali vabila k dajanju ponudb ali nakupu navadnih delnic v nobeni jurisdikciji, kjer bi bila taka ponudba ali prodaja nezakonita. OBVESTILO VLAGATELJEM Zaradi v nadaljevanju navedenih omejitev naj se potencialni vlagatelji pred kakršnokoli ponudbo, nadaljnjo prodajo, zastavo ali drugo obliko prenosa delnic, uvrščenih v trgovanje na podlagi tega prospekta, posvetujejo s pravnim svetovalcem. Nobeno dejanje ni bilo podvzeto za registracijo ali kvalifikacijo novih delnic ali da se kako drugače dovoli uvrstitev novih delnic na katerikoli drugi organizirani trg, razen na LJSE in WSE. Distribucija tega prospekta ter prodaja novih delnic v določenih jurisdikcijah je lahko omejena z zakonom, zato se morajo osebe, ki pridobijo ta prospekt, informirati o takih omejitvah in jih upoštevati, vključno z omejitvami, zapisanimi v odstavkih v nadaljevanju. Neupoštevanje teh omejitev lahko predstavlja kršitev zakonov, ki urejajo poslovanje z vrednostnimi papirji v teh jurisdikcijah. Informacije v tem prospektu niso naložbena priporočila niti pravni, davčni ali drugačni strokovni nasveti. Za takšne nasvete se mora vsak potencialni vlagatelj obrniti na svojega pravnika, davčnega svetovalca oziroma drugega strokovnjaka. Nova KBM nobenemu obstoječemu ali novemu kupcu ne zagotavlja, da je njegov nakup novih delnic zakonit. 2

PREVIDNOSTNO OPOZORILO GLEDE PROJEKCIJ PRIHODNOSTI Ta prospekt vključuje»projekcije prihodnosti«, ki zajemajo vse navedbe, razen tistih, ki se nanašajo na pretekla dejstva, vključujoč, brez omejitev, vse navedbe, pred ali za katerimi so oziroma vključujejo besede»načrtuje«,»verjame«,»pričakuje«,»cilja«,»namerava«,»bo«,»lahko«,»predvideva«,»bi«,»bi lahko«ali podobne izraze ali njihove negacije. Takšne projekcije prihodnosti vključujejo znana in neznana tveganja, negotovosti in ostale pomembne dejavnike, na katere Skupina Nove KBM nima vpliva in ki bi lahko povzročili, da bodo njeni dejanski rezultati, poslovanje ali dosežki bistveno drugačni od katerihkoli bodočih rezultatov, poslovanja ali dosežkov, izraženih ali vsebovanih v teh projekcijah prihodnosti. Takšne projekcije prihodnosti temeljijo na številnih predpostavkah glede sedanje in bodoče poslovne strategije Skupine Nove KBM ter okolja, v katerem posluje sedaj in bo poslovala v prihodnosti. Med pomembnimi dejavniki, ki lahko povzročijo, da bodo dejanski rezultati, poslovanje ali dosežki Skupine Nove KBM bistveno drugačni od tistih, ki so izraženi v projekcijah prihodnosti, so tisti, ki so zajeti v poglavjih»ključne informacije«,»dejavniki tveganja«,»podatki o izdajatelju«,»pregled poslovanja«,»poslovanje in finančni pregled, kapitalska sredstva, investicije in obeti«,»upravljanje tveganj«in na drugih mestih v tem prospektu. Te projekcije prihodnosti veljajo samo na datum tega prospekta. Skupina Nove KBM izrecno zavrača kakršnokoli obveznost ali zavezo razposlati kakršnekoli posodobitve ali popravke projekcij prihodnosti, vsebovane v tem prospektu, ki bi odražale spremembe v njenih napovedih glede takih projekcij, ali kakršnekoli spremembe dogodkov, pogojev ali okoliščin, na podlagi katerih so projekcije bile narejene, razen če to zahteva zakonodaja ali pravila za kotacijo Ljubljanske borze d.d. (»LJSE«) ali Varšavske borze (»WSE«). Vlagatelji se morajo zavedati, da lahko več pomembnih dejavnikov povzroči, da bodo dejanski rezultati bistveno drugačni od načrtov, ciljev, pričakovanj, ocen in napovedi, izraženih v takšnih projekcijah prihodnosti. Ti dejavniki vključujejo: vpliv konkurence v regiji, kjer posluje Skupina Nove KBM; splošne gospodarske pogoje in tržne dejavnike; sposobnost Skupine Nove KBM, da uspešno izvaja svojo poslovno strategijo; sposobnost Skupine Nove KBM, da pritegne in/ali zadrži usposobljen kader; sposobnost Skupine Nove KBM, da izvede načrtovano posodobitev svojih informacijskih sistemov; sposobnost Skupine Nove KBM, da ohrani ali poveča tržni delež za svoje produkte in storitve in da nadzoruje stroške; sposobnost Skupine Nove KBM, da z zadolževanjem ali na drug način uspe zagotoviti financiranje svojega poslovanja in potrebe po kapitalu; gibanje inflacije, obrestnih mer in menjalnih tečajev; uspešnost Skupine Nove KBM pri upravljanju tveganj, ki izhajajo iz navedenih dejavnikov; vsebino načrta prestrukturiranja Skupine Nove KBM, kot ga bo v končni verziji potrdila Evropska komisija Seznam pomembnih dejavnikov ni izčrpen. Pri opiranju na projekcije prihodnosti morajo vlagatelji skrbno preučiti zgoraj navedene dejavnike in ostale negotovosti in dogodke, še posebej v luči političnega, gospodarskega, socialnega in pravnega okolja, v katerem posluje Skupina Nove KBM. Skupina Nove KBM ne daje nobenih zagotovil, jamstev ali napovedi, da bodo rezultati, predvideni s temi projekcijami prihodnosti, doseženi, in te projekcije prihodnosti predstavljajo v vsakem primeru zgolj enega od možnih scenarijev, ki se ga ne sme razumeti kot najbolj verjetnega ali standardnega. 3

INFORMACIJE O TRGU IN PANOGI Ta prospekt vsebuje pretekle tržne podatke in napovedi za panogo, ki so bili pridobljeni iz panožnih publikacij, tržnih raziskav in drugih javno dostopnih informacij. Nova KBM ni neodvisno preverila podatkov iz panožnih publikacij in tržnih raziskav, vendar verjame, da se je na podatke, vsebovane v teh gradivih, mogoče zanesti. Nova KBM ne jamči, da so ti podatki točni. Podatki, pridobljeni iz zgoraj omenjenih virov, so bili natančno povzeti in, kolikor je Novi KBM znano in kolikor lahko to potrdi na podlagi podatkov, objavljenih s strani teh virov, nobena dejstva, ki bi lahko povzročila, da bi preslikava podatkov bila nenatančna ali zavajajoča, niso bila izpuščena. Kjer so v prospektu uporabljene informacije tretjih oseb, je naveden vir informacij. PREDSTAVITEV FINANČNIH IN DRUGIH INFORMACIJ Revidirani konsolidirani računovodski izkazi Skupine Nove KBM na dan in za leta, ki so se končala 31. decembra 2010, 2011 in 2012, vključeni v ta prospekt, so bili pripravljeni v skladu z Mednarodnimi standardi računovodskega poročanja, ki jih je izdal Upravni odbor za mednarodne računovodske standarde (»MSRP«) in jih je sprejela EU (skupaj»računovodski izkazi«). Podatki v poglavjih»povzetek konsolidiranih finančnih in poslovnih informacij«in»izbrane konsolidirane finančne informacije«, vključeni v ta prospekt, so vzeti iz računovodskih izkazov. Računovodski izkazi, vključeni v ta prospekt, so bili revidirani in/ali pregledani s strani neodvisnih revizorjev Ernst & Young Slovenija d.o.o. in Deloitte revizija d.o.o.. Vsako sklicevanje na»novo Kreditno banko Maribor d.d.«,»novo KBM d.d.«,»novo KBM«ali»banko«v tem prospektu se nanaša na Novo Kreditno banko Maribor d.d. Vsako sklicevanje na»skupino Nove KBM«ali»Skupino«se nanaša na Novo Kreditno banko Maribor d.d. in njene odvisne in pridružene družbe kot celoto. Sklicevanja na»pbs«se nanašajo na Poštno banko Slovenije d.d. in sklicevanja na»zm«na Zavarovalnico Maribor d.d. Vsa sklicevanja na» «,»EUR«,»Euro«in»evro«se nanašajo na valuto držav članic Evropske unije, ki sodelujejo v tretji fazi Ekonomske in monetarne unije po pogodbi o ustanovitvi Evropske skupnosti. Vsa sklicevanja na»usd«in»dolar«se nanašajo na valuto Združenih držav Amerike. Vsa sklicevanja na»pln«ali»poljski zlot«se nanašajo na valuto Republike Poljske. Vsa sklicevanja v tem prospektu na»slovenijo«se nanašajo na Republiko Slovenijo, vsa sklicevanja na»poljsko«na Republiko Poljsko, vsa sklicevanja na»zda«na Združene države Amerike in vsa sklicevanja na»eu«se nanašajo na Evropsko unijo in njene članice na datum tega prospekta. Vsa sklicevanja v tem prospektu na»hibridno posojilo«se nanašajo na posojilo v znesku 100 mio EUR, ki temelji na Pogodbi o hibridnem posojilu v višini 100 mio EUR sklenjene dne 31.12.2012 med Republiko Slovenijo, kot posojilodajalko, in Novo KBM d.d., kot posojilojemalko. Nekateri zneski, vključeni v ta prospekt, so bili zaokroženi in zaradi tega (i) so možne majhne razlike med zneski istih postavk v različnih tabelah, in (ii) se številke, ki se nanašajo na isto vrsto podatkov in so vključene v različne tabele, lahko malenkostno razlikujejo, in seštevki zneskov v določenih tabelah niso nujno aritmetični seštevki številk pred takim seštevkom. 4

IZVLEČEK PROSPEKTA ZA SPREJEM NOVOIZDANIH DELNIC NOVE KBM D.D. V TRGOVANJE V PRVI KOTACIJI LJUBLJANSKE BORZE D.D. IN V GLAVNO KOTACIJO VARŠAVSKE BORZE, KI GA JE AGENCIJA ZA TRG VREDNOSTNIH PAPIRJEV POTRDILA Z ODLOČBO ŠTEVILKA 40200-3/2013-5 Z DNE 26.4.2013 A. UVOD IN OPOZORILA A.1 Opozorilo Ta izvleček predstavlja in ga je treba razumeti kot uvod k prospektu, vsaka odločitev o vlaganju v delnice pa mora temeljiti na vlagateljevi presoji prospekta kot celote. Če bo vlagatelj začel sodni postopek v zvezi z informacijami, vsebovanimi v tem prospektu, na sodišču v državi članici EGP, se lahko zgodi, da bo moral glede na nacionalno zakonodajo v državi, v kateri je tožbeni zahtevek vložen, na lastne stroške zagotoviti prevod prospekta v uradni jezik sodišča še pred začetkom sodnega postopka. Nova Kreditna banka Maribor d.d. odškodninsko odgovarja samo v primeru, če je izvleček zavajajoč, netočen ali notranje neskladen, če se ga presoja skupaj z drugimi deli prospekta. Sledeče besedilo in podatki so izvleček informacij, ki se nahajajo drugje v tem prospektu. Izvleček ne vsebuje vseh informacij, ki so lahko pomembne za obstoječe imetnike in potencialne vlagatelje. Obstoječi imetniki in potencialni vlagatelji naj pazljivo preučijo celoten prospekt, vključno z dejavniki tveganja, podrobnimi finančnimi informacijami in drugimi podatki, preden se odločijo za naložbo v delnice. Osebe, ki so pripravile povzetek, vključno z njegovim prevodom, in zahtevale njegovo notifikacijo, odškodninsko odgovarjajo, vendar samo, če je povzetek zavajajoč, netočen ali notranje neskladen, če se ga presoja skupaj z drugimi deli prospekta ali če ne daje ključnih informacij, ki bi bile vlagateljem v pomoč pri odločanju o morebitni naložbi v takšne vrednostne papirje, kadar se bere skupaj z drugimi deli prospekta. A.2 Novoizdane delnice so bile izdane na podlagi konverzije hibridnega posojila Republike Slovenije. Pri izdaji niso sodelovali finančni posredniki. Nadaljnje prodaje delnic ne bo. B. IZDAJATELJ B.1 Pravno in poslovno ime izdajatelja Firma: Nova Kreditna banka Maribor d.d. Skrajšana firma: Nova KBM B.2 Sedež in pravna oblika izdajatelja, zakonodaja, v skladu s katero izdajatelj opravlja dejavnost in država ustanovitve Sedež izdajatelja: Maribor Poslovni naslov izdajatelja: Ulica Vita Kraigherja 4, 2000 Maribor, Republika Slovenija Telefonska številka: 00386-2-229-2290 Pravno organizacijska oblika: Delniška družba Država vpisa v register: Slovenija Izdajatelj posluje skladno s slovensko zakonodajo. B.3 Opis vrste poslovanja izdajatelja in njegove glavne dejavnosti Nova KBM deluje v glavnem prek dveh poslovnih segmentov: poslovanja s prebivalstvom in poslovanja s pravnimi osebami. Poleg tega nudi borznoposredniške storitve in izvaja zakladniško poslovanje v segmentu finančnih trgov Nove KBM. 5

Skupina Nove KBM nudi široko paleto bančnih storitev fizičnim in pravnim osebam in tudi nekatere dopolnilne finančne storitve, vključno z lizingom, upravljanjem vzajemnih in pokojninskih skladov in storitvami borznega posredovanja. Večji del svojega poslovanja izvaja banka in Skupina v Sloveniji. Glede na rezultate poslovanja Nove KBM in PBS je Skupina Nove KBM druga največja bančna skupina v Sloveniji. Po podatkih Banke Slovenije je na dan 31. decembra 2012 njen tržni delež glede na bilančno vsoto znašal 11,1%. B.4a Opis najpomembnejših najnovejših trendov, ki vplivajo na izdajatelja in panoge, v katerih posluje Prodajni postopek deleža Nove KBM d.d. v Zavarovalnici Maribor d.d. Nova KBM je dne 11.12.2012 podpisala sporazum o prodaji celotnega deleža ZM (51%) pozavarovalnici Sava. Realizirani dobiček iz prodaje in zmanjšanje odbitne postavke pri izračunu kapitalske ustreznosti sta upoštevana pri izračunu kapitala in kapitalske ustreznosti na dan 31.12.2012. Prilive iz prodaje bo Nova KBM prejela postopoma, v skladu z vnaprej znanim časovnim razporedom, zadnji priliv bo opravljen predvidoma aprila 2013. Odkup podrejenih instrumentov Nova KBM je z namenom krepitve čistega temeljnega kapitala izvedla delni odkup oziroma zamenjavo podrejenih instrumentov v naslednji višini: ISIN koda instrumenta Nominalni znesek pred odkupom oziroma zamenjavi Nominalni znesek odkupa/zamenjave Nominalni znesek po odkupu oziroma zamenjavi Realizirani dobiček XS0325446903 100.000.000 EUR 88.192.000 EUR 11.808.000 EUR 24.541.000 EUR XS0270427163 50.000.000 EUR 31.900.000 EUR 50.000.000 EUR 0 Banka je ponudbo podala dne 13. novembra 2012 in uspešno zaključila delni odkup oziroma zamenjavo hibridnih instrumentov dne 20. decembra 2012. Banka je predhodno pridobila pogojno soglasje Banke Slovenije za delni odkup oziroma zamenjavo hibridnih instrumentov. Pogoj za soglasje je bilo ohranitev oziroma izboljšanje višine in kvalitete kapitala, kar je banka izpolnila s prodajo deleža v ZM. Bonitetna ocena Bonitetna agencija Moody's Investors Service je Novi KBM znižala oceno dolgoročnega tveganja iz B3 na Caa2 z negativnimi obeti za prihodnost. Ocena podrejenega dolga se je znižala iz Caa3(hyb) na C(hyb). Ocena finančne moči banke je ostala nespremenjena (E). Moody's je znižala tudi BCA (baseline credit assessment) oceno iz caa1 na caa3 (ocena finančne moči banke brez državne pomoči). Načrt prestrukturiranja Republika Slovenija je dne 21.3.2013 predložila Evropski komisiji načrt prestrukturiranja Skupine Nove KBM, saj je Nova KBM prejela v decembru 2012 hibridno posojilo v višini 100 mio EUR, ki se šteje kot državna pomoč in se je v skladu s pravili o državnih pomočeh Republika Slovenija zavezala predložiti Evropski komisiji načrt prestrukturiranja. Evropska komisija do datuma tega prospekta še ni potrdila predloženega načrta prestrukturiranja. 6

B.4b Opis vseh znanih trendov, ki vplčivajo na izdajatelja in panoge, v katerih posluje Makroekonomsko okolje Finančno poslovanje Skupine Nove KBM je v veliki meri odvisno od makroekonomskega okolja, v katerem posluje. Večji del svojega poslovanja izvaja Skupina v Sloveniji, zato na njen finančni položaj in rezultate poslovanja znatno vplivajo splošni gospodarski in politični pogoji v Sloveniji in najpomembnejših trgovinskih partnericah, vključno s stopnjo gospodarske rasti in stopnjo inflacije ter nihanjem obrestnih mer. Slovenija je članica Evropske unije in evroobmočja in je na dan 31. decembra 2011 imela nekaj več kot 2 milijona prebivalcev. Slovenija je gospodarsko najrazvitejša država v srednji Evropi in je z BDP na prebivalca v višini 17.244 EUR v letu, ki se je končalo 31. decembra 2012, bila po podatkih Eurostata pred Poljsko, Madžarsko, Republiko Češko, Slovaško, Romunijo in Bolgarijo. BDP na prebivalca je v letu, ki se je končalo 31. decembra 2011, v Sloveniji znašal 17.620 EUR. Gospodarska aktivnost v Sloveniji je bila do prve polovice leta 2008 močna, zato je slovensko gospodarstvo glede rasti BDP beležilo ugodne rezultate. V drugi polovici leta 2008 se je globalno gospodarstvo soočilo z največjim padcem gospodarske rasti v zadnjih 80 letih, še posebej pa je bil prizadet sektor finančnih storitev. Nezadostna likvidnost, pomanjkanje virov financiranja, pritisk na kapital in izrazita cenovna nestanovitnost številnih kategorij premoženja so povzročili znaten pritisk na finančne institucije. Veliko razvitih gospodarstev je vstopilo v recesijo, v razvijajočih se gospodarstvih pa se je rast upočasnila, kar je vplivalo izrazito negativno na vrednost sredstev, zaposlenost, zaupanje potrošnikov in raven gospodarske aktivnosti. Globalna upočasnitev gospodarske aktivnosti je v letih 2009-2012 močno prizadela slovensko gospodarstvo. Slovenija je beležila gospodarsko rast -8,1% v letu 2009, 1,4% v letu 2010, -0,2% v letu 2011 in -2,3% v letu 2012. Za Slovenijo v letu 2013 napovedujejo mednarodne institucije in UMAR negativno gospodarsko rast med -0,7 in -2,1%. Obrat trenda in ponovna rast BDP sta v Sloveniji glede na napovedi predvideni v letu 2014 v višini med 0,8% do 1,0%. Evropska komisija napoveduje za EU gospodarsko rast v višini 0,4% v letu 2013 in 1,6% v letu 2014. Poglavitni nevarnosti iz makroekonomskega okolja, ki lahko po ocenah negativno vplivata na poslovanje Skupine Nove KBM sta naraščanje cen in negotovost na finančnih trgih zaradi nadaljevanja globalne finančne krize. Inflacija Letna stopnja inflacije ob koncu leta 2012 je bila 2,6%, medtem ko je bila ob koncu leta 2011 1,8% in ob koncu leta 2010 1,9%. Po napovedih ECB bo pričakovana stopnja inflacije v letu 2013 v evroobmočju in Sloveniji ostala zmerna. Obrestne mere, razporeditev sredstev in stroški financiranja Čisti obrestni prihodki so vedno bili najpomembnejša sestavina dobička Skupine Nove KBM. Čiste obrestne prihodke določata višina obrestonosnih sredstev in obrestovanih obveznosti, razlika med obrestno mero na obrestonosna sredstva in obrestno mero, ki se plačuje na obrestonosne obveznosti, ter delež obrestonosnih sredstev, ki se financirajo z neobrestonosnimi obveznostmi in kapitalom. Do začetka finančne krize se je kreditni portfelj Skupine Nove KBM zaradi rasti slovenskega gospodarstva in s tem povezanega povpraševanja po finančnih virih s strani prebivalstva in pravnih oseb povečeval. Padec rasti slovenskega gospodarstva v obdobju od 2009 do 2012 je imel za posledico zmanjšano povpraševanje številnih gospodarskih sektorjev po finančnih virih. Zaradi poslabšanja kreditnega portfelja, povečanega profila tveganja njenih komitentov (gospodarskih družb) in padanja količnikov kapitalske ustreznosti v omenjenem obdobju, je Skupina Nove KBM začela zniževati sredstva iz kreditov nebančnemu sektorju. Omenjen trend je še posebej opazen v letu 2012, ko so se sredstva iz kreditov nebančnemu sektorju znižala za 11,6%. Povprečna obrestna mera za kredite Skupine Nove KBM je bila v letu v letu 2009 5,0%, v letu 2010 5,1%, v letu 2011 5,4% in v letu 2012 4,6%. Skupina Nove KBM lahko poveča svoje čiste obrestne prihodke, če stroškov svojih obrestovanih obveznosti ne zviša do enake mere kot donosov na svoja obrestonosna sredstva. Glavna obrestovana 7

obveznost Skupine Nove KBM so depoziti strank. Zaradi višjih stroškov financiranja na kapitalskih trgih (posledica znižanja bonitetne ocene dolgoročnega dolga države in Nove KBM) in nezadostne likvidnosti v Sloveniji v obdobju krize je Skupina skušala povečati obseg depozitov strank s ponudbo višjih obrestnih mer (enak trend je opazen pri drugih slovenskih bankah), kar je povzročilo pritisk na njeno čisto obrestno maržo. Čista obrestna marža Skupine Nove KBM se je zniževala iz 2,6% v letu 2008 na 2,3 v letu 2011.. Obrestna marža, izračunana na povprečno aktivo se je v letu 2012 dodatno znižala in je na dan 31.12.2012 znašala 1,9%. V letih 2011 in 2012 je Skupina odplačevala obveznosti do tujine in vir večinoma zamenjala z ECB, ki je povečala operacije refinanciranja in evropskim bankam omogočila dolgoročne vire (3 leta). Izpostavljenost do ECB se je povišala iz 130 milijonov evrov na dan 31.12.2010 na 485 milijonov evrov na dan 31.12.2012. V letu 2011 so se obrestne mere na depozite ustalile, in sicer predvsem zaradi aktivnosti ECB, ki je podaljšala zapadlosti operacij refinanciranja in omogočila dolgoročne vire (3 leta). V letu 2012 je v Skupini, kakor tudi v celotnem bančnem sektorju opazen porast obrestnih mer na depozite zaradi nadaljevanja trenda odplačevanja obveznosti do tujine in posledično povečanja konkurence za vire prebivalstva v Slovenskem bančnem prostoru. Skupina Nove KBM pričakuje, da se bo kot na glavni viri financiranja tudi v bodoče lahko oprla na depozite strank, za diverzifikacijo virov pa bo za financiranje svojih kreditnih dejavnosti koristila tudi vire ECB in druge razpoložljive vire. Glede na napovedi, bi naj ključna obrestna mera EURIBOR (trenutno 0,75 %) do konca leta 2013 ostala nespremenjena. Slabi krediti Znesek slabih kreditov Skupine Nove KBM (kot je primer tudi za druge slovenske banke) se je od leta 2009 do 2012 znatno povečal, predvsem zaradi poslabšanja kakovosti kreditnega portfelja po gospodarski krizi, ki se je začela v zadnjem četrtletju leta 2008. Bruto znesek slabih kreditov v bruto naložbah strankam se je povečeval s 3,5% v letu 2008 na 7,4% v letu 2009, na 12,1% v letu 2010, na 15,1% v letu 2011 in na 22,2% v letu 2012. Na dan 31. decembra 2012 so slabi krediti gradbenega in predelovalnega sektorja ter finančnega posredništva predstavljali največji delež v bruto slabih kreditih Skupine Nove KBM. Vpliv reorganizacije Skupine Nove KBM Skupina Nove KBM je v letu 2010 imela določene enkratne stroške, ki so bili posledica njenega prevzema in reorganizacije Credy banke, vključno s stroški, povezanimi z odpovedjo delovnega razmerja nekaterim zaposlenim. V letu 2011 je Skupina Nove KBM imela določene enkratne stroške v zvezi z izvedbo dokapitalizacije in druge kotacije na Varšavski borzi. V letu 2012 je Skupina Nove KBM imela enkratne stroške v zvezi z izvedbo prodaje Zavarovalnice Maribor d.d., izvedbo odkupa/zamenjave hibridnih obveznic in izvedbo pridobitve hibridnega posojila.. Nihanja vrednosti vrednostnih papirjev Vrednost portfelja vrednostnih papirjev Skupine Nove KBM je nihala v preteklosti in bo nihala tudi v bodoče, kar ima lahko neposreden vpliv na rezultate poslovanja Skupine Nove KBM in na strukturo njene bilance stanja. Predpisi v zvezi z bančnim sistemom Slovenski bančni sektor je močno reguliran. Slovenske banke morajo od 1. januarja 2008 izpolnjevati zahteve Basla II. V letih 2010 in 2011 so bila dogovorjena pravila Basla III, ki bodo vstopila v veljavo v letih 2013 in 2018 in banke bodo morale izpolnjevati tudi zahteve Basla III.. Po regulativi European Banking Authority (EBA) sodi Nova KBM med sistemsko pomembne banke in mora posledično izpolnjevati regulativo glede kapitalske ustreznosti. B.5 Opis skupine in položaja izdajatelja v njej V Skupino Nove KBM so bile 31.12.2012 poleg Nove KBM vključene še: KBM Fineko d.o.o. (100,00% delež), KBM Invest d.o.o. (100,00% delež), KBM Leasing d.o.o. (100,00% delež), Gorica Leasing d.o.o. (100,00% delež), KBM Infond d.o.o. (72,73% delež), PBS d.d. (55,00% delež), Adria Bank AG (46,65% 8

delež), M-Pay d.o.o. (50,00% delež), Credy banka AD (76,64% delež), KBM Leasing Hrvatska d.o.o. (94,38% delež), Moja naložba d.d. (45,00% delež) in Maribor Finance B.V (100,00% delež). B.6 Imetniki delnic Nove KBM, ki imajo lastniški delež ali glasovalne pravice, ki jih je potrebno prijaviti Spodnja tabela prikazuje določene informacije v zvezi z lastništvom navadnih delnic Nove KBM na dan 31. decembra 2012: Delničar Število navadnih delnic % lastništva Republika Slovenija... 10.822.805 27,66 KDPW-Fiduciarni račun 4.074.595 9,00 Pošta Slovenije d.o.o. 2.599.192 6,64 GEN d.o.o. 2.500.000 6,39 Kapitalska družba d.d...... 1.875.920 4,79 Slovenska odškodninska družba d.d.... 1.250.614 3,20 ELES 937.500 2,40 NFD I, delniški podsklad... 935.833 2,39 East Capital Balkan Fund... 925.067 2,36 Salink Limited... 476.550 1,22 Večji delničarji Nove KBM nimajo nobenih drugačnih glasovalnih pravic, iz vseh delnic Nove KBM izhajajo enaka upravičenja. Razen oseb, navedenih v zgornji tabeli, Novi KBM niso poznane nobene osebe, ki bi imele neposreden ali posreden interes v kapitalu izdajatelja ali glasovalne pravice, ki bi jih bilo potrebno razkriti skladno z Zakonom o trgu finančnih instrumentov in/ali Zakonom o bančništvu. Novo KBM pred ponudbo v tem prospektu nadzira Republika Slovenija skupaj s povezanimi osebami. Republika Slovenija bo ohranila nadzor tudi po ponudbi v tem prospektu, v kolikor bodo Republika Slovenija in povezane osebe vpisale vse njim pripadajoče ponujene delnice v ponudbi obstoječim delničarjem. B.7 Izbrane pretekle ključne finančne informacije V nadaljevanju objavljene informacije in podatki so povzeti iz računovodskih izkazov, ki se pojavljajo v letnih poročilih Skupine Nove KBM za leto 2010, 2011 in 2012 in so objavljena na spletni strani Nove KBM. Računovodski izkazi na dan in za leti, ki sta se končali 31. decembra 2010 in, 2011 so objavljeni v letnih poročilih in so bili revidirani s strani Ernst & Young d.o.o. Računovodski izkazi na dan in za leto, ki se je končalo 31. decembra 2012 so objavljeni v letnem poročilu in so bili revidirani s strani Deloitte revizija d.o.o. Revidirani računovodski izkazi na dan in za leta, ki so se končala 31. decembra 2010, 2011 in 2012, so bili pripravljeni v skladu z Mednarodnimi standardi računovodskega poročanja, ki jih je izdal Upravni odbor za mednarodne računovodske standarde in jih je sprejela EU (skupaj»računovodski izkazi«) Spomladi leta 2012 je bil objavljen novi Sklep o poslovnih knjigah in letnih poročilih bank in hranilnic. Novi Sklep o poslovnih knjigah je predpisal delno spremenjene sheme računovodskih izkazov. Skupina Nove KBM je prvič uporabila te sheme po stanju 30.6.2012, zagotovila pa je tudi primerljivost podatkov po stanju 31.12.2011. 9

Izbrani podatki iz izkaza poslovnega izida Leto, ki se je končalo 31. decembra 2010 2011 2012 (v mio EUR) Prihodki od obresti. 254,2 262,8 227,8 Odhodki za obresti -106,9-127,2-122,0 Čiste obresti. 147,3 135,6 105,8 Čiste opravnine (provizije) 63,1 56,4 58,8 Ostali neto neobrestni prihodki. 19,5 0,6 25,7 Prihodki iz poslovanja 229,9 192,6 190,3 Administrativni stroški.. -113,4-108,5-104,1 Ostali neobrestni odhodki -98,5-192,0-325,8 Neobrestni odhodki -211,9-300,5-429,9 Dobiček/izguba iz rednega poslovanja... 18,0-107,9-239,6 Čisti dobiček/izguba iz rednega poslovanja.. 11,4-86,5-227,1 Izbrani podatki iz izkaza finančnega položaja Leto, ki se je končalo 31. decembra 2010 2011 2012 (v mio EUR) Krediti (1)... 4.281,3 4.040,2 3.633,3 Portfelj vrednostnih papirjev (2)... 1.061,3 1.157,9 1.091,1 Denar v blagajni in stanja na računih pri centralni banki... 140,4 147,4 223,9 Ostala sredstva... 383,7 467,6 373,5 Skupaj sredstva... 5.866,7 5.813,1 5.321,8 Vloge (3)... 3.880,9 3.915,2 3.719,3 Krediti (najeti)... 1.077,1 701,2 582,5 Izdani dolžniški vrednostni papirji... 65,5 49,0 88,6 Podrejene obveznosti... 192,0 187,9 98,1 Ostale obveznosti... 212,2 524,2 580,1 Skupaj obveznosti... 5.427,7 5.377,5 5.068,6 Vplačani kapital... 27,2 40,8 40,8 Ostali kapital... 369,7 353,3 169,4 Manjšinski deleži... 42,1 41,5 43,0 Skupaj kapital... 439,0 435,6 253,2 Skupaj obveznosti in kapital... 5.866,7 5.813,1 5.321,8 Opombe: (1) (2) (3) Vključeni tudi krediti bankam. Vključena finančna sredstva, namenjena trgovanju, finančna sredstva, razpoložljiva za prodajo, in finančna sredstva v posesti do zapadlosti. Vključeni tudi depoziti bank. 10

Izbrani finančni kazalci Leto, ki se je končalo 31. decembra 2010 2011 2012 (v odstotkih) Čista obrestna marža (1)... 2,53 2,31 1,87 Razmerje med krediti in depoziti (2). 108,68 102,22 93,90 Razmerje med operativnimi stroški in prihodki (3).. 55,97 63,21 56,90 Donos na povprečni kapital (4) 2,62-17,01-51,85 Donos na povprečna sredstva (4). 0,20-1,38-3,63 Kakovost kreditov... Bruto slabi krediti (5) kot % bruto kreditov, odobrenih komitentom 6)... 12,1 15,1 22,2 (7).. Kazalci kapitalske ustreznosti Skupine Količnik kapitalske ustreznosti na temeljni kapital (Tier 1) 7,93 8,59 8,17 Skupni količnik kapitalske ustreznosti. 10,89 11,47 9,17 Opombe: (1) (2) (3) (4) (5) (6) (7) Predstavlja razmerje med čistimi obrestmi in povprečnimi sredstvi. Neto krediti strankam, ki niso banke, v primerjavi z dolgovi do strank, ki niso banke. Razmerje med administrativnimi stroški in amortizacijo ter čistimi obrestmi in čistimi neobrestnimi prihodki. Predstavlja razmerje med čistim poslovnim izidom in povprečnim kapitalom (vključno s kapitalom manjšinskih delničarjev) ali povprečnimi sredstvi. Vključeni so vsi krediti skupinsko oslabljenih komitentov bonitetnih skupin D in E brez prvovrstnih zavarovanj in krediti posamično oslabljenih komitentov brez prvovrstnih zavarovanj, katerih osnovna klasifikacija je D ali E. Vključuje kredite do bančnega in nebančnega sektorja. Prikazano v skladu s predpisi Banke Slovenije. B.8 Izbrane ključne začasne finančne informacije Ni relevantno; ni ključnih začasnih finančnih informacij. B.9 Napoved ali ocena dobička Ni relevantno; prospekt ne vsebuje napovedi ali ocene dobička. B.10 Opis morebitnih pridržkov v revizijskem poročilu o preteklih finančnih informacijah Ni relevantno; ni pridržkov v revizijskem poročilu o preteklih finančnih informacijah. B.11 Izdajateljeva kratkoročna sredstva Ni relevantno: izdajateljeva kratkoročna sredstva zadoščajo za trenutne zahteve izdajatelja. C. VREDNOSTNI PAPIRJI C1. Vrsta in razred delnic Na datum tega prospekta znaša osnovni kapital Nove KBM 140.814.313,08 EUR in je razdeljen na 137.645.135 navadnih kosovnih imenskih delnic z glasovalnimi pravicami (s pripadajočo vrednostjo 1,0230 EUR za delnico) (v nadaljevanju tudi»obstoječe in nove delnice«). Obstoječe in nove delnice so v 11

vseh pogledih enakovredne (pari passu) in tvorijo en razred. Oznaka obstoječih in novih delnic je KBMR, ISIN koda: SI0021104052. Pred povečanjem osnovnega kapitala v aprilu 2013, je znašal osnovni kapital Nove KBM 40.814.313,08 EUR in je bil razdeljen na 39.122.968 navadnih kosovnih imenskih delnic z glasovalnimi pravicami (s pripadajočo vrednostjo 1,0432 EUR za delnico) (v nadaljevanju tudi»obstoječe delnice«). Nova KBM je na podlagi konverzije glavnice hibridnega posojila z dne 31.12.2012 in v skladu s sklepoma uprave banke z dne 18.3.2013 in 2.4.2013 ter s soglasjem nadzornega sveta z dne 2.4.2013 izdala 98.522.167 novih navadnih kosovnih imenskih delnic z glasovalnimi pravicami (s pripadajočo vrednostjo 1,0230 EUR za delnico (nove delnice). C2. Valuta delnic Delnice so izdane kot kosovne delnice in nimajo oznake valute. Pripadajoči znesek ene navadne kosovne delnice Nove KBM je 1,0230 EUR. C3. Število delnic Skupno število vseh delnic: 137.645.135 Število delnic pred izdajo novih delnic: 39.122.968 Število delnic na katere se nanaša prospekt: 98.522.167 Pripadajoči znesek ene navadne kosovne delnice Nove KBM je 1,0230 EUR. C4. Opis pravic, povezanih z delnicami Nove delnice so del edinega razreda z obstoječimi delnicami Nove KBM ter so v vseh pogledih enakovredne (pari passu) obstoječim delnicam Nove KBM. Imetniki navadnih delnic imajo pravice do: udeležbe pri upravljanju Nove KBM (vsaka navadna delnica daje delničarju pravico do enega glasu na skupščini delničarjev Nove KBM); dela dobička Nove KBM (dividende); in sorazmernega dela razdelitve preostalega premoženja v primeru stečaja ali likvidacije Nove KBM. C5. Omejitve glede prenosljivosti delnic Nove delnice so prosto prenosljive. C6. Trgovanje na organiziranem trgu Z novimi delnicami se bo, tako kot z že izdanimi delnicami Nove KBM, trgovalo na organiziranih trgih vrednostnih papirjev, t.j. pri LJSE na borznem trgu delnic, podsegment prva kotacija. In pri WSE, v prvi kotaciji delnic. Predviden datum sprejema v trgovanje na obeh organiziranih trgih je do konca meseca aprila 2013. Na dan tega prospekta se z obstoječimi delnicami Nove KBM trguje v prvi kotaciji LJSE in v prvi kotaciji WSE. Razen uvrstitve na LJSE in WSE ni trenutno predvidena uvrstitev delnic Nove KBM na drug organiziran trg vrednostnih papirjev. 12

C7. Politika dividend O razdelitvi akumuliranega dobička v posameznem poslovnem letu se odloči na skupščini delničarjev. S sklepom skupščine delničarjev lahko delničarji ves akumulirani dobiček ali njegov del namenijo za vse ali nekatere od naslednjih namenov: razdelitev delničarjem; oblikovanje drugih rezerv; in udeležba članov uprave, članov nadzornega sveta ali zaposlenih pri dobičku. S sklepom se lahko delničarji odločijo tudi, da akumuliranega dobička ne razdelijo, temveč ga v celoti prenesejo naprej. Po uvrstitvi delnice KBMR v kotacijo Ljubljanske borze je Nova KBM, kljub težavnim gospodarskim razmeram, sledila politiki izplačevanja dividend iz bilančnega dobička v višini najmanj 35% čistega dobička. Pri oblikovanju dividendne politike so bile v preteklosti upoštevana pričakovanja delničarjev ter zagotavljanje kapitalske ustreznosti banke in Skupine. Ob tem je banka pričakovala, da bodo višje dividende povečevale zanimivost delnic za vlagatelje, kar bi tudi ugodno vplivalo na stabilnosti lastniške strukture banke. Višja izplačila dividend niso imela vpliva na uresničevanje razvojnih načrtov in finančno stabilnost. Banka je v letih od 1993 do 2010 poslovala z realnim čistim dobičkom (ob upoštevanju rasti cen življenjskih potrebščin) v povprečju nekaj nad 20 milijonov evrov. V letih od 2011 do 2013 bo banka poslovala z izgubo, medtem ko dobičke iz rednega poslovanja načrtuje v letih za tem. Banka politike izplačevanja dividend ne bo spreminjala. Politika izplačevanja dividend predvideva prerazporeditev pretežnega dela čistega dobička med rezerve banke, 35% bilančnega dobička pa za izplačilo dividend. Tako politiko izplačevanja dividend bo banka izvajala, če ne bo ogrožena kapitalska ustreznost bodisi banke bodisi Skupine. Politika dividend se lahko spremeni zaradi zahtev Evropske komisije v postopku odobravanja načrta prestrukturiranja Skupine Nove KBM. D. TVEGANJA D1. Tveganja, povezana z izdajateljem in njegovo panogo Tveganja, povezana s poslovanjem Skupine Nove KBM Obseg slabih kreditov v portfelju Skupine Nove KBM se je v zadnjih letih povečal in se lahko še nadalje povečuje; Nova KBM se sooča z izzivi, povezanimi z vključitvijo in upravljanjem njenih odvisnih bank Slovenski sektor finančnih storitev je zelo konkurenčen; Nezmožnost uresničevanja glasovalnih pravic največjega delničarja Nove KBM Tveganje je neločljivo povezano z bančnim poslovanjem Bančno poslovanje Skupine Nove KBM je izpostavljeno obrestnemu tveganju; Nova KBM se sooča z neusklajenostjo med zapadlostjo sredstev in obveznosti Če Skupina Nove KBM ne bo pridobivala in zadržala depozitov, bi lahko bilo njeno poslovanje negativno prizadeto Nezmožnost Nove KBM in njenih bančnih odvisnih družb, da se v primeru zamude pri vračilu kredita v izvršbi poplačajo iz jamstva, ima lahko za posledico, da ne bodo mogle dobiti povrnjene pričakovane vrednosti jamstva Skupina Nove KBM je izpostavljena kreditnemu tveganju različnih industrijskih sektorjev. Slabšanje poslovanja kateregakoli od teh sektorjev, do katerih je Skupina Nove KBM pomembno kreditno izpostavljena, lahko negativno vpliva na njeno poslovanje; Tržna vrednost nepremičnin v lasti Skupine Nove KBM je padla in lahko v prihodnosti še naprej pada Sistemske napake ali nesposobnost prilagoditve tehnološkim spremembam bi lahko negativno vplivali na poslovanje Skupine Nove KBM Pomembne kršitve varnosti poslovanja, prevare in kraje lahko negativno vplivajo na poslovanje Skupine Nove KBM 13

Lahko se zgodi, da Skupina Nove KBM ne bo mogla izpolnjevati zakonsko določenih zahtev glede kapitalske ustreznosti Negotovost glede izplačevanja dividend Nove KBM tudi v prihodnje Konkurenčni položaj Skupine Nove KBM in bodoče poslovanje sta odvisna od vodstvene ekipe in ostalih ključnih kadrov Skupina Nove KBM ima velik delež prevzetih kreditnih zunajbilančnih obveznosti, kar lahko potencialno povzroči izgubo Hibridno posojilo na podlagi pogodbe z dne 31.12.2012 sklenjene med Republiko Slovenijo, kot posojilodajalcem, in Novo KBM, kot posojilojemalcem, v višini 100.000.000,00 EUR se v skladu z evropsko regulativo obravnava kot državna pomoč Tveganja, povezana z državami, v katerih posluje Skupina Nove KBM Neugodne gospodarske razmere v Sloveniji lahko povzročijo, da bo poslovanje Skupine Nove KBM prizadeto; Spremembe regulatornega okvira v državah, v katerih posluje Skupina Nove KBM, lahko negativno vplivajo na njeno poslovanje Neugodne gospodarske razmere v državah, razen Slovenije, kjer posluje Skupina Nove KBM, lahko povzročijo, da bo njeno poslovanje prizadeto D3. Tveganja, povezana z delnicami in trgom vrednostnih papirjev Nihanje tržne cene delnic banke je lahko nesorazmerno zaradi negativnih dogodkov, ki niso povezani s poslovno uspešnostjo banke Bodoče prodaje znatnih količin navadnih delnic Nove KBM ali domneve, da bi do takšnih prodaj lahko prišlo, lahko negativno vplivajo na tržno vrednost delnic Davčna obravnava neslovenskih vlagateljev v slovenski družbi se lahko spreminja Analitiki vrednostnih papirjev in panoge lahko prenehajo objavljati raziskave ali poročila o poslovanju banke ali spremenijo svoja priporočila glede delnic banke Ne obstaja nobeno zagotovilo glede bodočega razvoja trga za delnice banke in njegove likvidnosti Trgovanje z delnicami banke na LJSE in WSE je lahko začasno ustavljeno Potencialni vlagatelji naj pred vlaganjem v delnice pazljivo preučijo tveganja, navedena v prospektu, v poglavju»dejavniki tveganja«. E. PONUDBA Delnice na katere se nanaša prospekt niso bile ponujene javnosti, saj je bil izdajatelj oproščen objave prospekta za ponudbo delnic javnosti v skladu z 49. členom ZTFI. 14

VSEBINA 1. ODGOVORNE OSEBE... 21 2. ZAKONITI NEODVISNI REVIZORJI... 22 3. IZBRANE KONSOLIDIRANE FINANČNE INFORMACIJE... 23 3.1 IZBRANI PODATKI IZ IZKAZA POSLOVNEGA IZIDA... 23 3.2 IZBRANI PODATKI IZ IZKAZA FINANČNEGA POLOŽAJA... 24 3.3 IZBRANI FINANČNI KAZALCI... 25 4. BISTVENE INFORMACIJE... 26 4.1 IZJAVA O GIBLJIVIH SREDSTVIH... 26 4.2 KAPITALIZACIJA IN ZADOLZENOST... 26 4.3 INTERES PRAVNIH IN FIZIČNIH OSEB... 29 4.4 RAZLOGI ZA UVRSTITEV V TRGOVANJE... 29 5. DEJAVNIKI TVEGANJA... 30 5.1 TVEGANJA, POVEZANA S POSLOVANJEM SKUPINE NOVE KBM... 30 5.2 TVEGANJA, POVEZANA Z DRŽAVAMI, V KATERIH POSLUJE SKUPINA NOVE KBM... 36 5.3 TVEGANJA, POVEZANA Z DELNICAMI IN TRGOM VREDNOSTNIH PAPIRJEV... 37 6. UPRAVLJANJE TVEGANJ... 39 6.1 PREGLED... 39 6.2 KREDITNO TVEGANJE... 40 6.3 SLABI KREDITI... 45 6.4 LIKVIDNOSTNO TVEGANJE... 47 6.5 TRŽNO TVEGANJE... 48 6.6 NOTRANJA REVIZIJA... 51 6.7 KAPITALSKA USTREZNOST IN BASEL III... 51 6.8 SKLADNOST POSTOPKOV Z ZAKONODAJO O PREPREČEVANJU PRANJA DENARJA... 52 7. INFORMACIJE O VREDNOSTNIH PAPIRJIH, KI BODO PONUJENI V TRGOVANJE... 54 7.1 OPIS VREDNOSTNEGA PAPIRJA... 54 7.2 ZAKONODAJA, PO KATERI SO BILE DELNICE IZDANE... 54 7.3 OBLIKA DELNIC... 54 7.4 VALUTA DELNIC... 54 7.5 OPIS PRAVIC, POVEZANIH Z DELNICAMI... 54 7.6 IZJAVA S SKLEPI, POOBLASTILI IN ODOBRITVAMI, NA TEMELJU KATERIH SO BILE DELNICE IZDANE... 54 7.7 PRENOSLJIVOST DELNIC... 55 7.8 PRAVILA GLEDE PONUDB ZA PREVZEM TER PRAVIL ZA IZKLJUČITEV IN IZSTOP... 55 7.9 PREVZEMNE PONUDBE V ZADNJEM FINANČNEM LETU... 56 7.10 INFORMACIJE O DAVKIH... 56 8. SPREJETJE V TRGOVANJE IN UREDITEV TRANSAKCIJ... 62 8.1 PREDVIDENO TRGOVANJE NA ORGANIZIRANEM TRGU... 62 8.2 TRGOVANJE NA ORGANIZIRANEM TRGU... 62 8.3. STABILIZACIJA... 62 9. PRODAJA VREDNOSTNIH PAPIRJEV S STRANI IMETNIKOV... 63 10. STROŠKI UVRSTITVE DELNIC... 64 11. PODATKI O IZDAJATELJU... 65 15

11.1 POSLOVNA PRETEKLOST IN RAZVOJ IZDAJATELJA... 65 11.2 INVESTICIJE... 67 12. PREGLED POSLOVANJA... 69 12.1 OSNOVNI TRGI IN KONKURENČNI POLOŽAJ... 69 12.2 OSNOVNE DEJAVNOSTI... 72 12.3 BANČNO POSLOVANJE NOVE KBM... 75 12.4 RAZISKAVE IN RAZVOJ, PATENTI IN LICENCE... 86 13. ORGANIZACIJSKA STRUKTURA... 87 13.1 POLOŽAJ IZDAJATELJA V SKUPINI NOVE KBM... 87 13.2 ODVISNE IN PRIDRUŽENE DRUŽBE NOVE KBM... 89 14. PREMOŽENJE IN OPREMA... 91 14.1 PREMOŽENJE... 91 14.2 OKOLJE... 91 14.3 ZAVAROVANJE... 91 15. POSLOVANJE IN FINANČNI PREGLED... 92 15.1 FINANČNO STANJE... 92 15.2 REZULTATI POSLOVANJA... 93 15.3 KAPITAL... 94 15.4 POMEMBNEJŠE RAČUNOVODSKE USMERITVE... 94 16. KAPITALSKA SREDSTVA... 96 16.1 INFORMACIJE O KAPITALSKIH SREDSTVIH... 96 16.2 VIRI IN ZNESKI DENARNIH TOKOV... 96 16.3 ZAHTEVE PO ZADOLŽEVANJU IN VIRI FINANCIRANJA... 96 17. INFORMACIJE O TRENDIH... 97 17.1 NAJPOMEMBNEJŠI TRENDI... 97 17.2 TRENDI, KI LAHKO VPLIVAJO NA POSLOVNE REZULTATE IN FINANČNO STANJE SKUPINE NOVE KBM... 97 18. NAPOVEDI ALI OCENE DOBIČKA... 100 19. UPRAVLJANJE, NADZORNI ORGAN IN VIŠJI VODSTVENI DELAVCI... 101 19.1 UPRAVLJANJE... 101 19.2 IZJAVA O KONFLIKTU INTERESOV... 104 19.3 IZJAVA O POSTOPKIH ZOPER DIREKTORJE IN USLUŽBENCE NOVE KBM... 104 20 PLAČILA IN DAJATVE... 105 20.1 NAGRAJEVANJE NADZORNEGA SVETA, UPRAVE IN VODSTVA NOVE KBM... 105 20.2 KREDITI ČLANOM NADZORNEGA SVETA, UPRAVE IN OŽJEGA VODSTVA NOVE KBM... 105 21. ORGANIZACIJSKA PRAKSA... 106 21.1 KODEKS UPRAVLJANJA... 106 21.2 KOMISIJE NADZORNEGA SVETA... 106 22. USLUŽBENCI... 108 23. VEČJI DELNIČARJI... 110 23.1 IMETNIKI DELNIC NOVE KBM, KI IMAJO LASTNIŠKI DELEŽ ALI GLASOVALNE PRAVICE, KI JIH JE POTREBNO PRIJAVITI... 110 23.2 DRUGAČNE GLASOVALNE PRAVICE ZA VEČJE DELNIČARJE... 110 23.3 POSREDNI ALI NEPOSREDNI NADZOR ALI LASTNIŠTVO IZDAJATELJA... 110 16

23.4 UREDITVE, KATERIH DELOVANJE LAHKO V PRIHODNOSTI POVZROČI SPREMEMBO NADZORA IZDAJATELJA... 110 24. TRANSAKCIJE POVEZANIH OSEB... 111 25. FINANČNI PODATKI O IZDAJATELJEVIH SREDSTVIH IN OBVEZNOSTIH, FINANČNEM POLOŽAJU TER DOBIČKIH IN IZGUBAH... 112 25.1 PRETEKLE FINANČNE INFORMACIJE... 112 25.2 ZAČASNE FINANČNE INFORMACIJE... 112 25.3 FINANČNA POROČILA... 112 25.4 REVIZIJE PRETEKLIH FINANČNIH INFORMACIJ... 112 25.5 POLITIKA DIVIDEND... 112 25.6 PRAVNI POSTOPKI... 112 25.7 ZNATNE SPREMEMBE FINANČNEGA ALI TRŽNEGA POLOŽAJA IZDAJATELJA... 113 26. DODATNE INFORMACIJE... 114 26.1 DELNIČARSKI KAPITAL... 114 26.2 STATUT NOVE KBM... 115 26.3 REZERVE... 116 26.4 OBVESTILA DELNIČARJEM... 117 26.5 RAZKRITJA POMEMBNIH DELEŽEV... 117 27. POMEMBNE POGODBE... 118 28. INFORMACIJE TRETJIH OSEB IN IZJAVA STROKOVNJAKOV IN DEKLARACIJE O VSEH INTERESIH... 119 29. INFORMACIJE O DELEŽIH... 120 30. RAZKRITI DOKUMENTI... 121 31. KAZALO RAČUNOVODSKIH IZKAZOV... 122 17

KAZALO SKLICEVANJ 1. Letna poročila Skupine Nove KBM in Nove KBM d.d. za leta 2010, 2011 in 2012 so dostopna na spletni strani: (http://www.nkbm.si/) 2. Objave pomembnih novic in poslovnih dogodkov Skupine Nove KBM in Nove KBm d.d. so dostopne spletni strani banke (www.nkbm.si), spletni strani Ljubljanske borze (http://seonet.ljse.si/) in na spletni strani Varšavske borze (www.gpw.pl). 3. Prospekt je dostopen na spletni strani banke (http://www.nkbm.si/), na spletni strani Ljubljanske borze (http://seonet.ljse.si/) in spletni strani Varšavske borze (www.gpw.pl). 4 Statut Nove KBM d.d. je objavljen na spletni strani banke (http://www.nkbm.si/)). SLOVARČEK IZRAZOV IN KRATIC sprememba Prospektne direktive iz leta 2010 ALCO statut banka Basel III Credy banka ECB EGP EU Euro, EUR,, evro obstoječi delničarji obstoječe delnice računovodski izkazi skupščina delničarjev MSRP UMAR Direktiva 2010/73/EU Evropskega parlamenta in Sveta z dne 24. novembra 2010 o spremembah direktiv 2003/71/ES o prospektu, ki se objavi ob javni ponudbi ali sprejemu vrednostnih papirjev v trgovanje, in 2004/109/ES o uskladitvi zahtev v zvezi s preglednostjo informacij o izdajateljih, katerih vrednostni papirji so sprejeti v trgovanje na reguliranem trgu Odbor za upravljanje s sredstvi in obveznostmi Nove KBM statut Nove KBM Nova KBM pravila, objavljena v dokumentih z naslovom»basel III: Globalni regulatorni okvir za večjo prožnost bank in bančnih sistemov«in»basel III: Mednarodni okvir za merjenje, standarde in spremljanje likvidnostnega tveganja«, ki jih je izdal Baselski odbor 16. decembra 2010 Credy banka AD Kragujevac Evropska centralna banka Evropski gospodarski prostor Evropska unija zakonita valuta Evropske ekonomske in monetarne unije, katere članica je Slovenija osebe in subjekti, ki so kot imetniki delnic vpisani v KDD 39.122.968 navadnih kosovnih imenskih delnic z glasovalno pravico, ki so na dan 18.3.2013 predstavljale skupaj osnovni kapital Nove KBM v višini 40.814.313,00 EUR revidirani konsolidirani računovodski izkazi Skupine Nove KBM na dan in za leta, ki so se končala 31. decembra 2010, 2011 in 2012 skupščina delničarjev Nove KBM Mednarodni standardi računovodskega poročanja, izdani s strani Upravnega odbora za mednarodne računovodske standarde, kot jih je sprejela EU Urad Republike Slovenije za makroekonomske analize in razvoj 18

KDD Skupina LB LJSE uprava MiFID (Direktiva o trgih finančnih instrumentov) NDS Nova KBM Skupina Nove KBM nove delnice načrt prestrukturiranja PBS PFSA PLN, poljski zlot poljski Zakon o deviznem poslovanju poljski Zakon o javnih ponudbah POS prospekt Prospektna direktiva Uredba S vlagatelji in mali vlagatelji KDD Centralna klirinško depotna družba, delniška družba, Ljubljana, Tivolska c. 48, 1000 Ljubljana Skupina Ljubljanske banke Ljubljanska borza d.d., Ljubljana, organiziran trg vrednostnih papirjev v Sloveniji uprava Nove KBM Direktiva 2004/39/ES Evropskega parlamenta in Sveta z dne 21. aprila 2004 o trgih finančnih instrumentov in o spremembah direktiv Sveta 85/611/EGS, 93/6/EGS in Direktive 2000/12/ES Evropskega parlamenta in Sveta ter o razveljavitvi Direktive Sveta 93/22/EGS Nacionalna depotna družba za vrednostne papirje (Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A.), klirinška in poravnalna institucija na Poljskem Nova Kreditna banka Maribor d.d., Nova Kreditna banka Maribor d.d. in njene odvisne in pridružene družbe, vzete kot celota 98.522.167 navadnih kosovnih imenskih delnic z glasovalno pravico s pripadajočo vrednostjo 1,0230 EUR za delnico izdane za stvarni vložek, t.j. konverzijo glavnice hibridnega posojila v delnice načrt v smislu odločbe Evropske komisije št. SA.35709: Recapitalisation of Nova Kreditna banka Maribor d.d., ki ga je morala predložiti Republika Slovenija do 21.3.2013 in Sporočila Komisije o ponovni vzpostavitvi uspešnega poslovanja in oceni ukrepov prestrukturiranja v finančnem sektorju v sedanji krizi na podlagi pravil o državni pomoči Poštna banka Slovenije d.d. bančna skupina Nove Kreditne banke Maribor d.d. poljski finančni nadzorni organ (Komisja Nadzoru Finansowego), regulatorni organ za kapitalski trg Republike Poljske zakonita valuta Republike Poljske Zakon o deviznem poslovanju z dne 27. julija 2002 (Zakonodajno glasilo 2002, št. 141, tč. 1178) Zakon o ponudbi, pogojih, ki urejajo sprejem finančnih instrumentov v organizirano trgovanje, in javnih družbah z dne 29. julija 2005 (Zakonodajno glasilo 2005, št. 184, tč. 1539, prečiščene različice Zakonodajno glasilo 2009, št. 185, tč. 1439) POS terminal ta prospekt, ki ustreza prospektu v pomenu Prospektne direktive in je pripravljen za namen sprejema delnic v trgovanje Direktiva 2003/71/ES Evropskega parlamenta in Sveta z dne 4. novembra 2003 o prospektu, ki se objavi ob javni ponudbi ali sprejemu vrednostnih papirjev v trgovanje in o spremembi Direktive 2001/34/ES, kot se občasno spreminja, vključno s spremembo Prospektne direktive iz leta 2010, ter kakršnikoli ustrezni izvedbeni ukrepi Uredba S po Zakonu o vrednostnih papirjih ZDA (Regulation S under the US Securities Act) mali vlagatelji v Sloveniji in na Poljskem ter sedanji in bodoči imetniki 19